Lille - F2iC...Priorité aux prix de vente dans un contexte de poursuite des pressions...

Lille

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AGENDA

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SAINT-GOBAIN AUJOURD’HUI

SAINT-GOBAIN ET SES ACTIONNAIRES

RÉSULTATS FINANCIERS

ACCÉLÉRATION DE LA TRANSFORMATION DU GROUPE

PERSPECTIVES

Présent dans

pays

Créé il y a plus de

points de vente Chiffre d'affaires 2018

Plus de

collaborateurs et plus de100 nationalités représentées

Un des

principaux groupes industrielsdans le monde avec environ

1 000 sites de production

vendu aujourd’huipar Saint-Gobain

n’existait pas il y a 5 ans

… PAR ZONE GÉOGRAPHIQUE

25%

42%

13%

20%FRANCE

AUTRES PAYS D’EUROPE OCCIDENTALE

AMÉRIQUE DU NORD

ASIE & PAYS ÉMERGENTS

33%

43%

7%

17%

CONSTRUCTION NEUVE

RÉNOVATION

INFRA-STRUCTURES

INDUSTRIES

… PAR MARCHÉ… PAR PÔLE

25%

29%

46%

MATÉRIAUXINNOVANTS

PRODUITS POUR LA CONSTRUCTION

DISTRIBUTION BÂTIMENT

+ de 4 300 collaborateurs

12 sites

industriels

+ de 170points de vente

PRODUITS POUR LA CONSTRUCTIONPlacoplatre, Weber – 4 sites

Isover – Centre de R&D

Ecophon - siège

DISTRIBUTION BÂTIMENT1 usine Lapeyre

plus de 170 points de vente

Point.P, Lapeyre, KparK,

DSC, PUM, Asturienne, …

MATÉRIAUX INNOVANTSSG Glass, Sekurit, Glasssolutions, Vetrotech,

Eurokera – 8 sites, 1 centre de R&D

ADFORS – 1 site

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AGENDA

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SAINT-GOBAIN AUJOURD’HUI

SAINT-GOBAIN ET SES ACTIONNAIRES

RÉSULTATS FINANCIERS

ACCÉLÉRATION DE LA TRANSFORMATION DU GROUPE

PERSPECTIVES

» 7,2% = actionnaires individuels

» 25e capitalisation du CAC40 (19 Mds€)

8,0%

7,2%

25,5%

59,3%

Institutionnels français

Plan d’Epargne du Groupe (salariés)

Institutionnels étrangers

Individuels

3,7 %progression du titre par an depuis 1986

(CAC 40 = 4,3%)

3,6 %rendement du dividende par an depuis 1986

7,3 %rendement global de l’action depuis 1986

sur longue période

20

25

30

35

40

45

50

55

05-13 11-13 05-14 11-14 05-15 11-15 05-16 11-16 05-17 11-17 05-18 11-18 05-19

Saint-Gobain

CAC40

Constr. Europe

Sur 6 ans (depuis mai 2013)

Une équipe à votre service Informations

La rubrique « actionnaires individuels » du site Saint-Gobain

La Lettre aux Actionnaires

L’application Mobile

Contact

Rencontres

Réunions d’actionnaires

Salon Actionaria

» Possibilité d’inscrire ses titres au nominatif auprès de BNP Paribas Securities Services à des conditions préférentielles (gratuité des droits de garde)

Disposer d’un espace dédié sur

notre site

Visiter des sites industriels Visiter la Galerie des Glaces

Assister aux conférences culturelles des « Mardi des

Miroirs »

PLATEFORME LOGISTIQUE

POINT.P – MIRAMAS (13)

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AGENDA

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SAINT-GOBAIN AUJOURD’HUI

SAINT-GOBAIN ET SES ACTIONNAIRES

RÉSULTATS FINANCIERS

ACCÉLÉRATION DE LA TRANSFORMATION DU GROUPE

PERSPECTIVES

15

2 0 1 5 2 0 1 6 2 0 1 7 2 0 1 8

+4,4%

Progression du Chiffre d’affairesà données comparables

CA 2018 : 41 774 M€

2 0 1 5 2 0 1 6 2 0 1 7 2 0 1 8

+4,5%

Progression du Résultat d’exploitation à données comparables

RE 2018 : 3 122 M€

9,6%

10,1%

11,2%11,5%

2 0 1 5 2 0 1 6 2 0 1 7 2 0 1 8

+30 pbProgression du ROCE en %

ROCE 2018 : 11,5%

6,7%

7,2%

7,4%7,5%

2 0 1 5 2 0 1 6 2 0 1 7 2 0 1 8

+10 pbProgression du RE en % du C.A

RE 2018 : 7,5%

2 0 1 5 2 0 1 6 2 0 1 7 2 0 1 8

+6,0%

Progression du Résultat net courant

RNc 2018 : 1 729 M€

RN*

* Résultat Net part du Groupe

16

EFFET PRIX PAR SEMESTRE

1er semestre 2nd semestre

+3,5%

+2,5%

ÉVOLUTION DU CHIFFRE D’AFFAIRES

2017 Taux de change Périmètre Prix Volumes 2018

+4,4%à structure et taux de

change comparables

40 810

41 774

-2,9%

+0,9%

+3,0%

+1,4%

17

CROISSANCE ET RENTABILITÉ SOUTENUES

+4,8%

Chiffre d’affaires Résultat & marge

d’exploitation

(M€ ; %)

2 0 1 7 2 0 1 8

12,4% 12,4%

18

PROGRESSION DANS UN CONTEXTE INFLATIONNISTE

Chiffre d’affaires

2 0 1 7 2 0 1 8

9,1% 9,3%

Résultat & marge

d’exploitation

(M€ ; %)

19

CROISSANCE SOLIDE

+3,6%

Chiffre d’affaires Résultat & marge

d’exploitation

(M€ ; %)

2 0 1 7 2 0 1 8

3,4% 3,3%

631 634

22%

des actifs

du Groupe à fin 2018

C.A. +3,5%

R.E. 5,9% 5,5%

UNE PERFORMANCE SOLIDE DANS TOUTES LES RÉGIONS

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Chiffre d’affaires : évolution à données comparables

Résultat d’exploitation en % du C.A. : 2017 et 2018

AMÉRIQUE DU NORD

C.A. +6,2%

R.E. 11,3% 11,9%

ASIE & PAYS ÉMERGENTS

C.A. +7,4%

R.E. 11,5% 11,7%

FRANCE

C.A. +3,0%

R.E. 3,1% 3,6%

AUTRES PAYS D’EUROPE

OCCIDENTALE

21

Plan 2017 - 2020 : 1,2 Md€

Économies de coûts

par rapport

à 2017

Démonstration de la

capacité du Groupe à rester

durablement sous les 30 jours

Besoin en Fonds de

Roulement d’Exploitation

jours

de vente

Augmentation des investissements de croissance pesant sur l’autofinancement libre

Autofinancement Ratio Dette nette / EBE

Bilan et Rating solides

22

Près de 400 brevets déposés

3 700 chercheurs

Recherche & Développement

Petites et moyennes acquisitions

+20% par rapport à 2017

Sika : investissement de 930 M€,

impact sur le résultat net +781 M€

Acquisitions

(hors opération

Sika)

40% consacrés aux investissements de croissance en Asie et pays émergents

Focalisation particulière sur la productivité et la transformation digitale

Investissements industriels

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AGENDA

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SAINT-GOBAIN AUJOURD’HUI

SAINT-GOBAIN ET SES ACTIONNAIRES

RÉSULTATS FINANCIERS

ACCÉLÉRATION DE LA TRANSFORMATION DU GROUPE

PERSPECTIVES

Tirer le plein bénéfice des forces de Saint-Gobain

pour renforcer notre compétitivité et libérer

pleinement notre potentiel de croissance

1 2

Des organisations pour nos clients

locaux de la construction

Des organisations

pour

nos clients mondiaux

Europe du Nord

Europe du Sud,

Moyen-Orient,

Afrique

Amériques Asie-PacifiqueSolutions Haute

Performance

Isolation à haute température

HKO en Allemagne

Isolation Kimmco

au Koweït

Réseau de distribution

Per Strand en Norvège

TECHNOLOGIES DE NICHE NOUVEAUX TERRITOIRES CONSOLIDATION

1 2

Plus de 3 Mds€ de CA de cessions

d’ici fin 2019

250 M€ d’économies supplémentaires

d’ici 2021

Accélération significative de la croissance

Augmentation de la marge d'exploitation d’ici 2021supérieure à 100 pb

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AGENDA

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SAINT-GOBAIN AUJOURD’HUI

SAINT-GOBAIN ET SES ACTIONNAIRES

RÉSULTATS FINANCIERS

ACCÉLÉRATION DE LA TRANSFORMATION DU GROUPE

PERSPECTIVES

Solutions de Haute Performance (SHP)

➢ Marchés industriels satisfaisants

➢ Incertitudes sur le marché automobile

Europe du Nord

➢ En progression

➢ Royaume-Uni incertain

Europe du Sud - MO & Afrique

➢ Marchés globalement en croissance

➢ France soutenue par la rénovation

Amériques

➢ Croissance dans toute la zone

Asie-Pacifique

➢ Poursuite de la croissance

+2,4%

SHP 3 396

3 660

T1-2018 T1-2019

+4,6%

Amériques Asie-Pacifique

Europe du Nord Europe du Sud – MO & Afr.

+7,8% +5,0%

3 2233 386

T1-2018 T1-2019

1 2101 307

T1-2018 T1-2019

442426

T1-2018 T1-2019

1 7841 893

T1-2018 T1-2019

+5,7%Total Groupe

+7,7%

Chiffre d’Affaires en millions d’euros et variation à données comparables en %

Priorité aux prix de vente dans un contexte de poursuite des pressions inflationnistes sur les coûts

Poursuite du programme d’économies de coûts afin de dégager environ 300 M€ sur l’année, par rapport à la base de coûts de 2018, ainsi que plus de 50 M€ dès 2019 dans le cadre du Plan « Transform & Grow »

Programme d’investissements industriels à un niveau proche de 2018, avec une priorité aux investissements de croissance hors Europe occidentale et une focalisation particulière sur la productivité et la poursuite de la transformation digitale

Poursuite de l’effort de R&D pour soutenir la stratégie de différenciation et de solutions à plus forte valeur ajoutée

Priorité à la génération d’un autofinancement libre élevé

En 2019, le Groupe vise une nouvelle progressiondu résultat d’exploitation

à structure et taux de change comparables

AVERTISSEMENT IMPORTANT - DÉCLARATIONS PROSPECTIVES

Cette présentation contient des déclarations prospectives relatives à la situation financière, aux résultats, auxmétiers, à la stratégie et aux perspectives de Saint-Gobain. Ces déclarations prospectives peuvent êtregénéralement identifiées par l’utilisation des termes « s’attendre à », « anticiper », « croire », « avoir l’intention de», « estimer » ou « planifier » ainsi que par d’autres termes similaires. Bien que Saint-Gobain estime que cesdéclarations prospectives reposent sur des hypothèses raisonnables à la date de publication du présent document,les investisseurs sont alertés sur le fait qu'elles ne constituent pas des garanties quant à sa performance future.Les résultats effectifs peuvent être très différents des déclarations prospectives en raison d'un certain nombre derisques, connus ou inconnus, d'incertitudes et d’autres facteurs, dont la plupart sont difficilement prévisibles etgénéralement en dehors du contrôle de Saint-Gobain, et notamment les risques décrits dans la section « Facteursde Risques » du Document de Référence de Saint-Gobain disponible sur son site Internet (www.saint-gobain.com).En conséquence, toute précaution doit être prise dans l'utilisation de ces déclarations prospectives. Ce documentcontient des informations prospectives qui ne peuvent s’apprécier qu’au jour de sa diffusion. Saint-Gobain ne prendaucun engagement de compléter, mettre à jour ou modifier ces déclarations prospectives en raison d’uneinformation nouvelle, d’un événement futur ou de toute autre raison. Cette présentation ne constitue ni une offred'achat ou d'échange, ni une sollicitation d'une offre de vente ou d'échange d’actions ou autres titres de Saint-Gobain. Aucune déclaration ou garantie, expresse ou implicite n’est faite par Saint-Gobain ou ses dirigeants,mandataires sociaux, employés, actionnaires, agents, représentants ou conseillers quant à la pertinence ou aucaractère précis ou complet de l’information ou des opinions exprimées dans cette présentation.

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ASSEMBLÉE GÉNÉRALE DES ACTIONNAIRES SAINT-GOBAIN