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Analyse financière et ingénierie financière Financial Statements Analysis Langue Référence Département Niveau Semestre Nombre d'heures par semaine Nombre de semaines Crédits ECTS Français M4G107 MSO M1 1 3h 13 5 Responsable du cours Hubert de LA BRUSLERIE, Professeur Statut de l'enseignement : optionnel fondamental Objectifs de l'enseignement : Maîtriser les outils du diagnostic financier ; Introduire aux principales techniques de restructuration financière ; présenter les principales méthodes d’évaluation des entreprises. Contenu de l'enseignement : UE 107 CM TD 1 Analyse fin. Performance -Valeur, rentabilité, flux Exercices analyse rentabilité, levier 2 La dynamique du BFE -Rotation, évaluation du BFE Cas Marionnaud (Océane) 3 Trésorerie-Trésorerie potentielle- Endettement Cas Plastic’auto, BFE prévisionnel 4 Construction tableaux de flux Equilibre prévisionnel Business plan Cas Moulinex 5 Evaluation méthodes et principes (1) Cas Cantran / Fer (tableaux E/R) 6 méthodes et principes (2) Plan d’inv. et de Fin : SAMP (Excel) 7 Instruments de financement Crédit bancaire (covenants/note de crédit) Crédit-bail et montage financier Petits cas d’évaluation (G. Couach) 8 Oblig./OC/ORA Cas d’évaluation 9 Augmentations de capital OBSA, BSA, OBSAR Crédit-bail (TGV) 10 Opérations financières LBO et Dette subordonnée (I) Eurotunnel, étude de dilution 11 LBO et Dette subordonnée (2) Evaluation OBSAAR (Excel) 12 Fusion-Acquisitions : motivations Montage LBO (cas Meterco, Excel) 13 Fusion-Acquisitions : modalités (OPA-OPE-OPM) Evaluation dette subordonnée Diagnostic de l’équilibre financier par le bilan ; diagnostic de la rentabilité par le compte de résultat ; diagnostic par les tableaux de flux ; synthèse du diagnostic ; les augmentations et les réductions de capital social ; les fusions ; l’évaluation patrimoniale ; les évaluations basées sur la rentabilité. Pré-requis : 2110U08 finance d’entreprise de L3 Mode d'évaluation : Examen terminal (50%) ; test intermédiaire (25%) ; travaux et présentations en séance (25%). Bibliographie : E. Cohen, Analyse Financière, 2006, 6 e édition, Economica.

Analyse Financiere Et Ingenierie Financiere

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Page 1: Analyse Financiere Et Ingenierie Financiere

Analyse financière et ingénierie financière

Financial Statements Analysis

Langue

Référence

Département

Niveau

Semestre

Nombre d'heures par

semaine

Nombre de semaines

Crédits ECTS

Français M4G107 MSO

M1 1 3h 13 5

Responsable du cours Hubert de LA BRUSLERIE , Professeur Statut de l'enseignement : optionnel fondamental Objectifs de l'enseignement : Maîtriser les outils du diagnostic financier ; Introduire aux principales techniques de restructuration financière ; présenter les principales méthodes d’évaluation des entreprises. Contenu de l'enseignement : UE 107 CM TD

1 Analyse fin. Performance -Valeur, rentabilité, flux

Exercices analyse rentabilité, levier

2 La dynamique du BFE -Rotation, évaluation du BFE

Cas Marionnaud (Océane)

3 Trésorerie-Trésorerie potentielle-Endettement

Cas Plastic’auto, BFE prévisionnel

4 Construction tableaux de flux Equilibre prévisionnel Business plan

Cas Moulinex

5 Evaluation méthodes et principes (1) Cas Cantran / Fer (tableaux E/R)

6 méthodes et principes (2) Plan d’inv. et de Fin : SAMP (Excel)

7 Instruments de financement

Crédit bancaire (covenants/note de crédit) Crédit-bail et montage financier

Petits cas d’évaluation (G. Couach)

8 Oblig./OC/ORA Cas d’évaluation

9 Augmentations de capital OBSA, BSA, OBSAR

Crédit-bail (TGV)

10 Opérations financières

LBO et Dette subordonnée (I) Eurotunnel, étude de dilution

11 LBO et Dette subordonnée (2) Evaluation OBSAAR (Excel)

12 Fusion-Acquisitions : motivations Montage LBO (cas Meterco, Excel)

13 Fusion-Acquisitions : modalités (OPA-OPE-OPM)

Evaluation dette subordonnée

Diagnostic de l’équilibre financier par le bilan ; diagnostic de la rentabilité par le compte de résultat ; diagnostic par les tableaux de flux ; synthèse du diagnostic ; les augmentations et les réductions de capital social ; les fusions ; l’évaluation patrimoniale ; les évaluations basées sur la rentabilité. Pré-requis : 2110U08 finance d’entreprise de L3 Mode d'évaluation : Examen terminal (50%) ; test intermédiaire (25%) ; travaux et présentations en séance (25%). Bibliographie : E. Cohen, Analyse Financière, 2006, 6e édition, Economica.