Comprendre pourquoi les banques ont tendance à moins prêter aux PME … 6 pistes de réflexion

Comprendre pourquoi les banques ont tendance à moins prêter aux PME …

6 pistes de réflexion

Loïc Morand | Janvier 2017 |

Etat des lieux

Les PME génèrent 50% de l'emploi en France* et 70% en Suisse**

Malgré les politiques très accommodantes des banques centrales, les crédits aux entreprises ne semblent pas abonder…

… Pourquoi ? Un maillon de la chaîne est-il rouillé ?


Pistes de réflexion (1)

Un climat de méfiance et de peur. Les banques anticipent peut-être une nouvelle crise…

Eviter d’amplifier la bulle du crédit

« la dette globale des gouvernements, des entreprises, des ménages et du secteur financier a augmenté de près d’un tiers depuis la crise des subprimes […] pour atteindre 200 000 milliards fin 2014, soit 286% du PIB mondial »

Dominique Morisod




Un changement

dans les sources de financement ?

« le modèle d’affaires du marché du crédit pourrait changer. Ce ne seront plus uniquement les banques qui feront crédit à l’avenir » Patrick Langenauer, bilan.ch




Coût d’opportunité

Les établissements de crédit préfèrent peut-être attendre la remontée des taux qui sont

actuellement très bas … afin de réaliser de nouveau des profits substantiels …




Absence d’opportunité intéressante ?

Les projets des entreprises sont peut-être trop risqués et/ou pas assez rentables …

par rapport aux rentabilités potentielles des marchés financiers




Des banques fragilisées

• Certaines banques européennes n'ont pas passé avec succès les « stress test »

• Hausse de la réglementation (Bale 3, MiFID II, PRIIPs et IDD …) > Les petites et moyennes banques restent fragiles et doivent faire face à des réglementations de plus en plus importantes en termes de compliance. Les coûts de structure sont de plus en plus importants. Il est sans doute nécessaire pour elles de se repositionner. > Les grandes banques doivent se renforcer au plus vite pour éviter un risque systémique (too but too fail)

• Baisse de leur capitalisation boursière

• Les répliques sismiques de la crise des subprimes se font encore sentir

• Stagnation/baisse de la rentabilité et de la productivité




Les banques bousculées par les Fintech

• Un milieu bancaire en pleine évolution (révolution digitale)

• Apparition de néo-banque venant amélioration la relation client (Orange Bank, N26, …).

• Notre économie est en train d’évoluer. La banque du 20e siècle doit s’adapter au 21e siècle. Il est nécessaire de repenser le modèle bancaire actuel et revenir au premier métier de la banque.



En conclusion

Probablement qu’une partie des PME impactées

Le problème de financement vient probablement des besoins entre 1 million et 50 millions (€/Chf.) En dessous, il y a des solutions bancaires ou alternatives (Crowdfunding…). Au dessus, il y a des offres de financement structurées.



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