Les « MUST KNOW » pour réussir votre projet au Maroc · chaînes de valeur et la consolidation des relations locales entre les grandes entreprises et les PME. 16/03/2016 ... change

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Tout ce que vous devez savoir sur le Maroc et ses spécificités

Les « MUST KNOW » pour réussir votre projet au Maroc

Page 2 Page 2 16/03/2016 UNIVERSWIFTNET MARS 2016 – ATELIER CREDIT DU MAROC / CREDIT AGRICOLE CIB

01 Connaître le Maroc

02 Comprendre le Maroc

03 Être présent au Maroc



Le Maroc en chiffres

Les grandes politiques sectorielles



Ils l’ont dit….

« Un pays d’ouverture,

bénéficiant d’une situation

géographique

privilégiée, carrefour entre

l’Europe, l’Afrique et le

monde musulman ».

« Une politique favorisant les

échanges avec l’extérieur

avec plusieurs accords de libre

échange signés, une politique

de promotion de

l’investissement pour tous les

secteurs d’activité »

« Le Maroc est actuellement le pays « le plus

stable en Afrique » et constitue un modèle

dans la région », a affirmé l’ancien président

du Parlement européen, Jersy Buzek



Le Maroc en chiffres

Source : HCP, MEF, Banque Mondiale, FMI

Haut Commissariat au Plan (www.hcp.ma)

Ministère de l’Economie et des Finances (www.finances.gov.ma)

Office des Changes (www.oc.gov.ma)

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Énergie « Plan Solaire »

Réduction de la dépendance énergétique du Maroc, économie en combustibles, et aussi préservsation de l'environnement, par la limitation des émissions des gaz à effet de serre.

« Plan éolien »

Promotion de la production d’énergie à partir de sources renouvelables, de sa commercialisation et de son exportation par des entités publiques ou privées.

Tourisme « Vision 2020 »

Création de structures hôtelières de qualité, respectant les principes de développement durable pour un dynamisme de croissance, à travers la multiplication du nombre de touristes et d’un grand nombre d’emplois.

Pêche « Plan Halieutis »

Mise à disposition à toute l'activité liée au secteur halieutique, un cadre organisé et propice à son développement,pour réduire l’informel, augmenter le nombre d’emplois directs et indirects dans le secteur et multiplier le chiffre d’affaire des exportations.

Commerce « Plan Rawaj »

Accompagnement de l'investissement et de la dynamique croissante pour la création des richesses et de l'emploi dans le commerce intérieur (secteur à très fort potentiel).

TIC E Government

Exploitation des NTIC pour moderniser l’Administration et les Collectivités Locales au service des citoyens et des entreprises.

Agriculture « Plan Maroc Vert »

Relatif aux secteurs de l'agriculture et de l'agro-industrie jouant un rôle déterminant dans les équilibres macro-économiques du pays car ils supportent une charge sociale très importante.

Environnement Eau « Plan National

d’Assainissement Liquide », assainissement, déchets


Des politiques sectorielles dynamiques et pragmatiques

Logistique « Nouvelle stratégie logistique

nationale »

Gestion optimale des flux grandissants de marchandises tant à l'import qu'à l'export.

Industrie « Plan Émergence » et « Pacte National pour l’émergence industrielle » (PNEI)

Mise en place d’écosystèmes performants, visant l’intégration des chaînes de valeur et la consolidation des relations locales entre les grandes entreprises et les PME.


Périmètre d’actions

Impact pour les investisseurs ou

entreprises étrangères

Banque centrale

« BANK AL-MAGHRIB »

Personne morale publique dotée de l’autonomie financière

et a pour principales missions de :

S’assurer de bon fonctionnement du système bancaire,

Prendre toutes mesures visant à faciliter le transfert des

fonds et veiller au bon fonctionnement et à la sécurité

des systèmes de paiement.

Les règles d’octroi de crédit au Maroc

(gestion du risque par Bkam)

La gestion de la conformité des opérations

Office des changes

Etablissement public doté de la personnalité civile et de

l'autonomie financière, dont les missions principales sont :

Edicter les mesures relatives à la réglementation des

changes.

Délivrer –au cas par cas et sur demande des intéressés-

des autorisations particulières pour les opérations de

change non prévues par le cadre réglementaire général;

Etablir les statistiques des échanges extérieurs et de la

balance des paiements.

Etablissement du cadre général de

réalisation des opérations de change;

Délivrance au cas par cas et sur demande

des intéressés des autorisations

particulières pour les opérations de

change non prévues par le cadre

réglementaire général;

Etablissement & publication des

statistiques des échanges extérieurs, de la

Balance des Paiements et de la Position

Financière Extérieure Globale

Casablanca Finance

City

Société anonyme de droit privé née d’une initiative public-

privée visant à faire de Casablanca un hub financier régional

en Afrique.

Le statut CFC Concerne les entreprises sur l’Afrique des 3

catégories :

les entreprises financières

les prestataires de services professionnels

sièges régionaux et internationaux de multinationales

Le Statut CFC est un label donnant droit à de

nombreuses avantages

incitations fiscales

facilités au niveau du contrôle des

changes

facilités diverses au niveau du « doing

business »


Les principaux acteurs institutionnels & financiers







Convertibilité des investissements Etrangers au Maroc

Les deux formes de succursales à créer au Maroc et les comptes à ouvrir au Maroc par les investisseurs

étrangers

Mobilisation des financements extérieurs

Couverture contre les risques de change

Page 10 16/03/2016 UNIVERSWIFTNET MARS 2016 – ATELIER CREDIT DU MAROC / CREDIT AGRICOLE CIB

Source : Ministère de l’Economie et des Finances


Bref aperçu sur les flux d’échanges internationaux du Maroc en 2015



Bref aperçu sur les flux d’échanges internationaux du Maroc en 2015

Source : Ministère de l’Economie et des Finances


La réglementation des changes au

Maroc a tracé un cadre libéral pour la

promotion des investissements

étrangers au Maroc

Convertibilité des investissements

étrangers au Maroc

Cellule de veille

réglementaire


Focus sur le contrôle des changes

Adaptations permanentes pour tenir compte de l'évolution de l'environnement, tant national qu'international Permettre aux promoteurs étrangers de réaliser leurs opérations d'investissement en bénéficiant d’un maximum de garanties.

Les investissements étrangers au Maroc bénéficient d’un régime de convertibilité qui

garantit aux investisseurs concernés l’entière liberté pour :

La réalisation des

opérations

d’investissement

au Maroc

Le transfert des

revenus produits

par ces

investissement

Le transfert du

produit de

liquidation ou de

cession des

investissements



Mobilisation de financements extérieurs

Liberté pour les opérateurs

économiques de mobiliser

des crédits extérieurs pour le

financement des opérations

d’importations, d’exportations

d’investissements et de

refinancement d’engagements

existants.

Liberté de régler les

échéances de remboursement

des crédits mobilisés

(principal et intérêts).


Description Conséquences pour les entreprises

Ouverture de

l’économie

marocaine

Réformes structurelles visant à améliorer le climat des affaires

Réformes structurelles visant le développement des ressources humaines

Ouverture de l’économie marocaine

Élaboration et mise en œuvre de stratégies sectorielles

Ces mesures au service de l’ouverture économique

garantissent un cadre clair et transparent, propice à

l'investissement, au profit des opérateurs nationaux

et internationaux.

Création et

extension de

zones off-

shore

Les zones franches d’exportation sont des espaces déterminés du territoire

douanier où sont autorisées, en dispense de la réglementation douanière, du

contrôle du commerce extérieur et des changes, toutes activités exportatrices à

vocation industrielle ou commerciale, ainsi que les activités de service liées.

Il y a 7 zones franches au Maroc : Kebdana et Nador – Tanger Med – Dakhla et de

Laayoune – Tanger – Kénitra – Fès – Oujda

ATTENTION : Seules les entreprises ayant une activité d’export sont éligibles à

l’implantation dans ces zones franches.

Les entreprises installées sur ces zones bénéficient

d’une réglementation des change spécifique et

allégée :

Régime douanier spécial

Régime fiscal attrayant

Hors réglementation classique du commerce

extérieur

Régime des changes libre

Quelques

exemples

d’accords de

libre échange

L’accord de libre échange avec les USA : Accord global touche tous les

secteurs de l'activité économique avec une vocation exclusivement économique

et commerciale; cet accord a pour objectif d'organiser le développement des

échanges de biens et services entre les deux pays dans un cadre maîtrisé, au

regard des différences de développement socio-économique.

ALE quadrilatérale avec l'Egypte, la Tunisie et la Jordanie en application de

la déclaration d'Agadir (2001). Cet accord vise la mise en place d'une zone de

libre-échange pour tous les produits industriels et agricoles à l'exception de

certains produits exclus pour des raisons de sécurité, santé et d'environnement.

Membre de l’Accord de démantellement progressif sur 12 ans des échanges

agricoles sur le plan bilatéral avec chacun des Etats Membres de l’AELE

(Association Européenne de Libre Echange).

Membre de la GAFTA (Greater Arab Free Trade Area), le Maroc a supprimé la

plupart des taxes sur les échanges commerciaux avec les autres membres du

GAFTA.

Bénéficiez des avantages conférés à travers ces

divers accords de libre-échange, en créant des

sociétés de droit marocain.


Un pays qui s’ouvre sur le monde


Devise locale Devise étrangère

Comptes

résidents

Permis sans restrictions; non convertible;

Résidents de nationalité étrangère peuvent ouvrir des comptes en MAD convertible

Permis sous certaines conditions; convertible

Comptes

non-

résidents

L’ouverture de comptes en MAD convertible est autorisée pour les non-résidents;

COMPTE EN MAD CONVERTIBLE : Les investisseurs étrangers ont la

possibilité de se faire ouvrir librement auprès d’une banque marocaine un

compte en devises ou un compte en dirhams convertibles. Ce compte est

alimenté par apport de devises ou par des sommes ayant le caractère

transférable à partir du Maroc et débités pour des règlements au Maroc ou à

l’étranger.

COMPTES SPECIAUX : Les opérateurs étrangers titulaires de contrats ou de

marchés conclus au Maroc ont également la possibilité de se faire ouvrir un

compte « spécial » libellé en dirhams pour les besoins de leur activité temporaire

au Maroc. La domiciliation des marchés libellé en MAD au Maroc.

Permis sans conditions

COMPTE EN DEVISES : Les investisseurs

étrangers ont la possibilité d’ouvrir librement auprès

d’une banque marocaine un compte en devises ou

un compte en dirhams convertibles.

Ce compte est alimenté par apport de devises ou

par des sommes ayant le caractère transférable à

partir du Maroc et débités pour des règlements au

Maroc ou à l’étranger.

Paiements

et

encaissem

ents

Encaissements :

Remises de chèques en MAD

Versements en espèce

Virements domestiques (reçus)

Paiements :

Virements domestiques (émis)

Télé déclaration (impôts,

cotisations salariales, ..)

Virements de masse (salaires,

fournisseurs)

Encaissements :

Remises chèques en

devises

Paiements :

Règlements

Etrangers :

REMDOC

CREDOC

Transfert

Chèques en devises

Cautions Cautions (financement) Cautions à l’International

Liquidity

Manageme

nt

Cash Pooling domestique autorisé

Cash Pooling cross border non autorisé (restriction réglementaire)

E-Banking

Portail Internet : Banque Directe Entreprise

ETEBAC 3

SWIFT

SIMT (Système Interbancaire Marocain de Télé compensation)

Initiation à distance des opérations relatives au

commerce international

ETEBAC 3

SWIFT

02 Comprendre le Maroc Pratiques du marché marocain






03 Etre présent au Maroc

Retours d’expérience

Vos besoins, nos solutions

Un accompagnement sur mesure


Besoin Centralisation trésorerie inter-filiales marocaines dont la maison mère est

non résidente.

Quelle était la problématique identifiée ?

Mise en place Cash Pooling inter-filiales avec désignation d’une filiale

centralisatrice de trésorerie au Maroc (Opération non prévue par la règlementation)

Quelle était la solution mise en place ?

Accompagnement règlementaire avec demande de dérogation à la Banque

Centrale

Elaboration des conventions de trésorerie entre les filiales participantes et la filiale

centralisatrice

Quelle était la valeur ajoutée de CDM


Retour d’expériences I Cas client 1


Centralisation de la gestion de la trésorerie des filiales marocaines au niveau de la

maison mère ou au niveau du hub financier régional

Quelle était la problématique identifiée ?

Mise en place du Swift MT101 permettant d’initier des opérations domestiques et

internationales.

Retour d’information en fin de journée par MT940 pour intégration dans le système

comptable.

Quelle était la solution mise en place ?

Mise en place et accompagnement technique lors de la mise en place du projet à

l’instar de plusieurs autres filiales dans le monde (définition des spécificités

techniques, tests en environnement dédié…)

Quelle était la valeur ajoutée de CDM


Retour d’expériences I Cas client 2



Bénéficier de solutions compétitives

Vos besoins Nos solutions

Garantir le lien

avec votre maison mère

Remontée des fonds

Remontée des dividendes

Relevé SWIFT MT940

Gérer vos flux

et optimiser votre trésorerie

Cash Pooling

E-Banking & Cash Management

Traitement numérisé des remises de chèques Très Grands Remettants

Virements de masse

Swifts

Accès en ligne aux documents bancaires

Credicom (rapatriement des écritures bancaires en écritures comptables)

Placements

Prélèvements

Cartes (locales, internationales, prépayés …)

Financer vos besoins de

trésorerie

Crédits M&LT

Financer vos besoins

d’investissement

Crédits CT

Leasing

Factoring

Vous développer à

l’International

Salle des marchés

Cellule veille réglementaire

Solutions de dématérialisation pour l’initialisation à distance des opérations et notifications automatiques

Cautions & Garanties Internationales

Tous les moyens de règlements :

REMDOC

CREDOC

Transfert Simple

Optimiser votre ingénierie

financière

Financements structurés

Opérations de haut de bilan

Opérations de marché



Un accompagnement sur mesure

International Desk : point d’entrée des entités du Groupe Crédit

Agricole au Maroc.

Structure dont la principale mission consiste à accompagner

les Investisseurs étrangers, qui cherchent à nouer ou bien à

développer un courant d’affaires sur le Maroc, notamment

des clients en provenance du Groupe Crédit Agricole et de

ses Filiales dans le monde.

Direction des Grandes Entreprises : La D.G.E suit depuis

Casablanca les multinationales et les entreprises Marocaines

réalisant plus de 500 MMAD.

Une gestion de la relation clients organisée en 5 grands

secteurs d’activité (dont les Multinationales) répondant aux

attentes d’expertise de la clientèle et facilitant les synergies

avec le Groupe.

Une Direction de l’Ingénierie financière qui réalise et suit les

opérations de financement complexes et qui apporte

l’expertise sur les opérations de marché.

CA-CIB Caisses Régionales / LCL

Investisseurs Etrangers

Grandes entreprises et

institutions financières ETI / PME


Point d’entrée unique

Track Record

Capital Market

Une organisation

orientée Client

Offre complète en

Cash Management

L’appartenance au

Groupe Crédit Agricole

Grandes multinationales: Crédit Agricole CIB International Trade & Transaction Banking

ETI, PME : International Desk : structure dédiée d’accompagnement bancaire et

parabancaire destinée à répondre aux besoins des clients étrangers sur le Maroc (missions de

prospection, conseil, accès bancaire, réglementation)

Approche Conseil et Client Team fortement différenciante sur le marché

Banque à taille humaine

Appui des filières d’expertises du Groupe

Synergies avec le réseau commercial Crédit Agricole CIB, LCL, les Caisses Régionales, les

autres filiales …

cdm e-Documents, cdm e-Trade, Chèques Grands Remettants, Carte Executive

Capacité à accompagner les clients sur des deals importants sur le marché marocain grâce à

la synergie Groupe (approche conseil).


Votre partenaire privilégié au Maroc …



… et au-delà

Un partenaire de référence pour vous accompagner à l’international, partie intégrante

du réseau international du Groupe Crédit Agricole


Vos interlocuteurs dédiés

Ali CHORFI Directeur des entreprises multinationales

Eric BANON Directeur de l’International

Karim KORTBI Responsable de la Veille Réglementaire

Claude BLANDIN Global Head of Transaction Banking

Sales

Frederic POIZAT Directeur Marketing et Solutions

Halima DAKAK Responsable International Desk