View
3
Download
0
Category
Preview:
Citation preview
Economie générale et marchés du bois :
Tableau de bord trimestriel
du suivi de la conjoncture
Début juillet 2019
Version du 12/07/19
Les indicateurs retenus
Données macroéconomiques⚫ Pouvoir d’achat en France : évolution trimestrielle du PIB⚫ Coûts énergie (pétrole Brent) et transport (indice de prix à la conso., IPC)
Données USA (construction, prix bois) et Allemagne (prix sc. Résineux, BMR)
⚫ Baromètre des Etats-Unis : permis et mises en chantier, prix sciages et panneau⚫ Allemagne : prix des sciages résineux et du bois massif reconstitué (BMR, KVH ®)
Marché de la construction neuve et de la rénovation (France)⚫ Permis de construire et mises en chantier de logements dont maisons, activités bâtiment
et charpente-menuiserie, évolutions régionales / mises en chantier de logements
⚫ Transactions de logements anciens ; activité des artisans en construction et rénovation
⚫ Importation et déficit (import – export) de sciages résineux en France
Prix des sciages et du bois d’œuvre (France)⚫ Indice de cours de sciages feuillus (chêne, hêtre), résineux (blancs, rouges) et
importation⚫ Indice de prix unitaire moyen de vente par l’ONF des bois sur pied et des bois façonnés⚫ Volumes invendus ONF en BO par essence et en BIBE feuillu ou résineux
Autres marchés du bois⚫ Chêne à merrain : valeur des exportations de tonneaux ⚫ Exportation de grumes et de sciages de chêne, hêtre et résineux⚫ Emballage (F) : indice de demande (activité manufacturière) et prix des bois à palettes⚫ Papiers et pâtes : indices de production industrielle & prix de production (F), cours
mondial NBSK⚫ Bois-énergie : prix / Kwh ; indices de prix France et prix Allemagne
2
Conjoncture des marchés des bois
Points négatifs:⚫ La conjoncture marque le pas sur la construction neuve
⚫ La valeur des sciages résineux est affaiblie par l’intense crise scolytes
⚫ Le marché des feuillus est affecté par la guerre commerciale entre les Etats-Unis et la Chine, laquelle diminue ses importations de grumes et de sciages.
⚫ La concurrence d’autres matériaux ou d’autres essences à moindre coût se renforce sur les parquets au détriment du chêne
⚫ Les prix unitaires des bois vendus par l’ONF marquent donc le pas au 2e trimestre 2019, sans excès, sauf pour le sapin-épicéa très affecté dans l’Est par les scolytes
Points positifs:⚫ La faible valeur de l’euro qui favorise les exportations en zone dollar, de
tonneaux notamment,
⚫ L’importance du marché de la rénovation et des aménagements tiré par un nombre record de logements anciens qui changent de propriétaires, frôlant 1 million par an.
⚫ Le prix du pétrole, du gaz et de l’électricité restent suffisamment élevés pour que l’énergie bois soit toujours compétitive et demandée.
3
Données macroéconomiques [source Insee]
⚫ Pouvoir d’achat en France : évolution trimestrielle du PIB en volume
3
Croissance du PIB français plus faible qu’en 2018 : 1,3% prévu en 2019 (1,7% / 2018) : 0,3% au T1 et probablement 0,2 à 0,3% au T2, avec une consommation des ménages du même ordre
Données macroéconomiques [source Insee]
⚫ Prix pétrole brut (Brent) et transport (IPC, indice des prix à la consommation,
base 2015)
5
70
80
90
100
110
120
40
50
60
70
80
90
IPC
tra
nspo
rt (F
ranc
e)
Pri
x du
bar
il en
$ e
t €
baril en $
baril en €
IPC transport
Dernière Valeurs en
valeur juin-18 juin-17 juin-14
baril en $ 64,2 74,4 47,6 111,9
baril en € 56,9 63,7 42,4 82,3
IPC transport 98,8 100,6 100,0 99,4
Le prix du pétrole se consolide à un niveau assez élevé, 64 $ le baril de Brent en juin et à ce jour. L’effondrement de la production en Iran, au Venezuela et en Libye ainsi que les risques géopolitiques sur le golfe persique vont peser durablement sur les cours, même si la consommation chinoise baisse. En effet, l’Arabie Saoudite et la Russie, deux des trois principaux producteurs mondiaux avec les USA, se sont mis d’accord pour réguler l’offre.
Données USA (construction) [source Census bureau]
⚫ Baromètre des Etats-Unis : construction de logements résidentiels
6
900
1000
1100
1200
1300
1400
1500
mill
iers
de
loge
men
ts p
ar a
n
Permis
Début chantier
Valeurs en milliers en
mai-19 mai-18 mai-17 mai-14
Permis 1 294 1 301 1 205 1 017
Début chantier 1 269 1 332 1 122 986
Le rythme de construction de logements résidentiels aux Etats-Unis est proche de 1,3 millions par an. Ce niveau élevé ne permet jusqu’alors pas de faire remonter le faible prix actuel des sciages, lequel pénalise les exportateurs européens qui transfèrent une partie de leurs volumes US vers l’Europe et la France en particulier.
Données USA (prix bois) [source Random Lenghts]
⚫ Baromètre des Etats-Unis : prix composite des matériaux bois de
construction
7
120
140
160
180
200
220
240pr
ix e
n do
llars
par
m3
Charpente
Panneau
juin-19 juin-18 juin-17 juin-14
charpente 142 $ 239 $ 169 $ 158 $
panneau 143 $ 240 $ 173 $ 158 $
Valeurs en
Données Allemagne (prix sc. Résineux, BMR)⚫ Indice de prix des sciages résineux et du BMR en Allemagne [source Euwid]
8
60
70
80
90
100
110
120
indi
ce d
e pr
ix (b
ase
100
jan
07)
Charpente liste
Chevrons
Poutres
Produits latéraux
BMR
En Allemagne, le prix des sciages résineux est clairement déprimé par la succession des crises chablis et scolytes. Le prix du bois massif reconstitué (BMR) suit la même tendance.
Marché de la construction (France)
⚫ Marché français : permis et mises en chantier de logements [source MEEDM],
activité bâtiment (selon IPI : indice de production industrielle) [source Insee]
9
85
90
95
100
105
110
115
120
350
375
400
425
450
475
500
525
IPI b
âti
me
nt
(ba
se 1
00 :
201
5)
mil
lie
rs d
e l
og
em
en
ts p
ar
an
Permis Début chantier IPI bâtiment
Valeurs (x 1000 sauf IPI)
actuelles mai-18 mai-17 mai-14
Permis 443 491 482 388
Début chantier 411 427 394 341
IPI bâtiment 100,9 98,2 102,8 101,3
Marché de la construction (Régions)
10
⚫ Evolution des mises en chantier de logements par région sur un an [source
MEEDM]
Marché de la maison individuelle (France)
⚫ Marché français : permis et mises en chantier de maisons [source MEEDM],
activité en charpente-menuiserie (selon IPI : indice de production industrielle) [source Insee]
11
90
100
110
120
130
140
160
180
200
220
IPI c
harp
ente
-men
uise
rie
(bas
e 10
0 :
2015
)
mill
iers
de
loge
men
ts p
ar a
n
Permis Début chantier IPI charpente-menuiserie
actuelles mai-18 mai-17 mai-14
Permis 179 192 189 165
Début chantier 161 176 158 143
IPI charp-menuis 105,3 100,9 105,8 100,7
Valeurs (x 1000 sauf IPI)
Marché de la construction (France) [source CAPEB]
Activité des artisans en construction neuve et en rénovation
12
Marché de la rénovation [source Notaires et CGEDD]
Potentiel lié aux changements de propriétaires dans les logements anciens
13
800
825
850
875
900
925
950
975
1000
Mill
iers
de
tran
sact
ion
s p
ar a
n
mai-19 mai-18 mai-17 mai-14
en milliers 994 952 902 744
Transactions de logements anciens sur un an, en
Marché de la construction (France): synthèse conjoncturelle
9
La construction de logements reste à un bon niveau (> 400 000 unités par an) bien qu’en perte de vitesse (-4% / an pour les mises en chantier et -9% pour les permis délivrés).
Les maisons qui représentent près de 40% des logements initiés, suivent une tendance similaire.
A l’inverse, l’activité du bâtiment prise dans son ensemble et l’activité de fabrication de charpente restent en croissance de respectivement 3 et 4% sur un an.
Les artisans restent optimistes en neuf comme en rénovation, avec des carnets de commande bien garnis.
La rénovation reste favorisée par l’importance des transactions de logements anciens (ventes et successions) à près d’un million d’unités, son record historique.
Marché de la construction (France) [source Douanes]
Importation et déficit (import – export) de sciages résineux en France
14
1,8
2,2
2,6
3,0
3,4
3,8
Mil
lio
ns
de m
3 p
ar
an
importation déficit
mars-19 mars-18 mars-17 mars-14
importation 3,56 3,18 2,90 2,82
déficit 2,81 2,34 2,02 2,01
Valeurs (millions de m3 par an) en
Face aux besoins du secteur de la construction, l’importation de sciages résineux se développe toujours (+12% sur un an) et le déficit (import –export) de sciages résineux s’accroît même de 20% sur un an
Prix des sciages / feuillus
Marché français : Indice de prix des sciages feuillus [source CEEB]
15
70
80
90
100
110
120
130
140
Ind
ice
(b
as
e1
00
avr0
7)
Chêne pl. QB1 50-80 Chêne frise QF1b Hêtre plot FB2
Le prix des sciages français au 1er
trimestre reste soutenu pour le chêne, bien qu’en tassement pour la frise en raison de pertes de marché sur le parquet massif devenu moins compétitif. Le hêtre reste bon marché, pour des marchés export où la concurrence est rude.
15
Prix des sciages / résineux
Marché français : indice de prix des sciages résineux [source CEEB]
0
50
100
150
200
250
300
Prix des sciages résineux en France en €/m3
Prix en € par m3 Sapin-Epicéa (madriers) choix 2 Prix en € par m3 Sapin-Epicéa (madriers) choix 4 Prix en € par m3 Douglas choix 1 madriers
Les sciages résineux sont jusqu’à présent peu affectés par la crise des prix en Allemagne liée aux chablis et aux scolytes
18
140
170
200
230
260
290
85
90
95
100
105
110
Sci
ages
de
rési
neux
Sci
ages
trop
icau
x
Tropicaux
Résineux
Valeurs en
mai-19 mai-18 mai-17 mai-14
Résineux 145,1 275,9 183,0 129,4
Tropicaux 97,7 97,0 99,4 104,3
Prix des sciages / importation
Marché français : indice de prix des sciages importés [source Insee]
En mai, le prix des sciages importés se maintient à un niveau faible pour les résineux et à un niveau moyen pour les tropicaux.
18
Prix du bois d’œuvre / façonnéindice de prix unitaire moyen des bois vendus façonnés par l’ONF [source D1-8 ; moyenne mobile annuelle]
70
80
90
100
110
120
130
140
150
160
170
Ind
ice
(b
as
e1
00
ma
rs-0
7)
chêne 4+
hêtre 3+
sap-epi 2+
pin sylv 2+
pin mar 2+
En bois façonnés, les prix du hêtre poursuivent leur progression, ceux du pin sylvestre se stabilisent ; pour le chêne et le pin maritime, un léger reflux apparaît. Les prix du sapin-épicéa poursuivent leur baisse initiée à l’automne 2018.
19
Prix du bois d’œuvre / sur piedindice de prix unitaire moyen des bois vendus sur pied par l’ONF [source D1-8 ; moyenne mobile annuelle]
80
90
100
110
120
130
140
150
160
170
180
190
200
210
Ind
ice
(b
ase
100 m
ars
-07)
chêne 50+
hêtre 40+
sap-epi 25+
pin sylv 25+
pin mar 25+
En bois sur pied, l’évolution des prix est plus nuancée pour le hêtre et le pin maritime, stables, et pour chêne, en légère consolidation. A l’inverse, le prix du pin sylvestre est en légère hausse et celui du sapin-épicéa, en forte baisse, est très affecté par l’abondance des bois scolytés.
Volumes de bois invendus de l’ONF : BO
[source D1-8 puis ProdBois depuis T4 2017; total cumulé en fin de trimestre]
20
0
50 000
100 000
150 000
200 000
250 000
300 000
350 000
400 000
450 000
T4
-20
05
T3
-20
06
T2
-20
07
T1
-20
08
T4
-20
08
T3
-20
09
T2
-20
10
T1
-20
11
T4
-20
11
T3
-20
12
T2
-20
13
T1
-20
14
T4
-20
14
T3
-20
15
T2
-20
16
T1
-20
17
T4
-20
17
T3
-20
18
T2
-20
19
Bois d'oeuvre invendu par essence en m3
Chêne 30+ Hêtre 30+ Sapin-épicea 25+
Inquiétudes sur la forte augmentation des volumes invendus en bois d’œuvre de sapin-épicéa, liée à la crise scolytes, mais aussi en BIBE feuillus, en raison de débouchés insuffisants en bois d’industrie.
Volumes de bois invendus de l’ONF : BIBE
[source D1-8 puis ProdBois depuis T4 2017; total cumulé en fin de trimestre]
21
0
100 000
200 000
300 000
400 000
500 000
600 000T
4-2
00
5
T3
-20
06
T2
-20
07
T1
-20
08
T4
-20
08
T3
-20
09
T2
-20
10
T1
-20
11
T4
-20
11
T3
-20
12
T2
-20
13
T1
-20
14
T4
-20
14
T3
-20
15
T2
-20
16
T1
-20
17
T4
-20
17
T3
-20
18
T2
-20
19
BIBE invendu par nature d'essence en m3
BIBE feuillu BIBE résineux
Chêne : marché du merrain [source Douanes]
Exportation de tonneaux en valeur sur 12 mois
22
0
50
100
150
200
250
300
350
400
450
500
T1 2
007
T3 2
007
T1 2
008
T3 2
008
T1 2
009
T3 2
009
T1 2
010
T3 2
010
T1 2
011
T3 2
011
T1 2
012
T3 2
012
T1 2
013
T3 2
013
T1 2
014
T3 2
014
T1 2
015
T3 2
015
T1 2
016
T3 2
016
T1 2
017
T3 2
017
T1 2
018
T3 2
018
T1 2
019
Valeur des tonneaux exportés (Millions d'euros)
Monde Zone euro Zone dollar
La valeur des exportations françaises reste très élevée, avec une légère baisse en zone dollar, compensée par une progression en zone euro.
Export de grumes [source Douanes]
Valeur des exportations de grumes de chêne, hêtre et résineux, sur 12 mois
23
020406080100120140160180200
0102030405060708090
100110120
20
07
-T1
20
07
-T3
20
08
-T1
20
08
-T3
20
09
-T1
20
09
-T3
20
10
-T1
20
10
-T3
20
11
-T1
20
11
-T3
20
12
-T1
20
12
-T3
20
13
-T1
20
13
-T3
20
14
-T1
20
14
-T3
20
15
-T1
20
15
-T3
20
16
-T1
20
16
-T3
20
17
-T1
20
17
-T3
20
18
-T1
20
18
-T3
20
19
-T1
Ré
sin
eu
x
Ch
ên
e e
t h
êtr
e
Export de grumes en valeur (millions d'euros par an)
chêne hêtre résineux
Chêne: fort niveau d’exportation, en hausse pour les grumes au T1 (T2 prévu en baisse) et se consolidant pour les sciages Hêtre: exportations s’érodant pour les grumes et les sciages.Résineux: stabilité des exportations de grumes à un niveau faible, mais poursuite de la hausse des exportations de sciages, à un niveau élevé proche de 2007.
Export de sciages [source Douanes]
Valeur des exportations de sciages de chêne, hêtre et résineux, sur 12 mois
24
0
20
40
60
80
100
120
140
160
180
Export de sciages en valeur (millions d'euros par an)
chêne hêtre résineux
Chêne: après avoir stagné depuis 2017, le rythme des exportations baisseHêtre: les exportations diminuent devant la concurrenceRésineux:hausserégulièredepuis 2017
Autres marchés : emballage
⚫ Emballage (F) : Indice de prix CEEB et de demande (IPI manufacturière, Insee)
25
80
90
100
110
120
75
85
95
105
115
IPI
man
uf.
(b
ase
100
: 2
01
5)
ind
ice d
e p
rix
CE
EB
(b
ase
100
: a
vr0
7)
CEEB Bois à palettes Demande : IPI manuf.
Autres marchés : secteur papetier⚫ Pâte à papier, papiers et cartons : indices activité (IPI : ind. prod. industrie)
et prix de production + cours mondial de la pâte NBSK [source Insee]
27
500
600
700
800
900
1000
1100
1200
1300
80
90
100
110
120
130
140
150
160
Co
urs
NB
SK
en
$/t
Ind
ice
s d
e p
rod
uct
ion
et
de
pri
x
(ba
se 1
00 :
201
5)
IPI secteur IPI pâte sem prix papier-carton NBSK
Autres marchés : Bois énergie - Prix / Kwh
28
16,64
16,11
9,56
8,24
6,32
6,26
5,40
3,57
2,62
0
2
4
6
8
10
12
14
16
déc
-13
mar
s-1
4
juin
-14
sep
t-1
4
déc
-14
mar
s-1
5
juin
-15
sep
t-1
5
déc
-15
mar
s-1
6
juin
-16
sep
t-1
6
déc
-16
mar
s-1
7
juin
-17
sep
t-1
7
déc
-17
mar
s-1
8
juin
-18
sep
t-1
8
déc
-18
mar
s-1
9
Évolution du prix des principales énergies aux particuliers en centimes d'Euros TTC/ kWh PCI
Sources : MEEM/CGDD/SOeS/CEEB/ONF Ma Mars 2019
ÉLECTRICITÉ. Heures creusesAbonnement annuel à 9 kVA
GAZ PROPANE
FIOUL DOMESTIQUEFOD au tarif C1
GAZ NATURELTarif B1
GRANULÉS DE BOIS EN SACPrix palette départ fournisseur
GRANULÉS DE BOIS EN VRACPrix pour une livraison de 5 tonnes à 50 km
BOIS BÛCHE 33-40 sur palette H<20% Prixrendu
BOIS BÛCHE 33-40 vrac H<20% Prix rendu
PLAQUETTES FORESTIÈRES Particuliers (C1H<30% ) Prix rendu
Autres marchés : Bois énergieindice de prix de 3 produits en France [source CEEB]
29
70
80
90
100
110
120
130
140
Indi
ce (b
ase1
00 a
vr07
)
plaquette industrielle granulés vrac
bois bûche 50cm sec
Le prix par kWh PCI de toutes les énergies bois reste très compétitif et largement inférieur à celui des énergies fossiles concurrentes, malgré le reflux de prix du gaz naturel.Au T1 2019, les prix sont en légère hausse, pour la plaquette industrielle à un niveau élevé, et pour les granulés à un prix satisfaisant, alors qu’ils se consolident à un niveau assez satisfaisant pour le bois bûche.
Autres marchés : Bois énergiePrix de 3 produits en Allemagne [source Euwid]
30
40
60
80
100
120
140
160
8
10
12
14
16
18
20
Pla
quet
te T
MP
: €
HT
/
t sè
che
dépa
rt
usi
ne
Pla
quet
te e
t sc
iure
s : €
HT
/M
AP
dép
art
usin
e
Plaquette industrielle Sciures Plaquette TMP
En Allemagne, le prix des connexes de scierie, sciures comme plaquette industrielle, sont faibles et en forte baisse, en raison de la crise scolytes. La plaquette n’est pas impactée car utilisant des bois frais sains et reste donc à des prix satisfaisant.
Recommended