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RÉSULTATS ANNUELS 2018WEBCAST19 FÉVRIER 2019

2Nexity / Webcast - 19 février 2019

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Les données, hypothèses et estimations sur lesquelles la Société a pu raisonnablement se fonder pour déterminer

ses objectifs sont susceptibles d'évoluer ou d'être modifiées en raison des incertitudes liées notamment à l'environnement économique,

financier et concurrentiel. En outre, il ne peut pas être exclu que certains risques décrits au chapitre 2

du document de référence déposé auprès de l'AMF sous le numéro D.18-0272 en date du 5 avril 2018 puissent avoir un impact sur la

capacité de la société à réaliser ses objectifs. La Société ne donne aucune garantie sur la réalisation

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cette présentation.

Sauf mention contraire, les indicateurs et données financières présentés sont issus du reporting opérationnel (comptes IFRS avec

présentation des co-entreprises en intégration proportionnelle) et tiennent compte de l’application des nouvelles normes comptables IFRS

15, d’application obligatoire depuis le 1er janvier 2018, et IFRS 16, d’application obligatoire au 1er janvier 2019 et appliquée par le

Groupe de manière anticipée au 1er janvier 2018, ainsi que du retraitement de la CVAE. Les données 2017 ont été retraitées d’IFRS 15,

IFRS 16 et de la CVAE afin de permettre une meilleure comparabilité.


Objectifs financiers 2018 dépassés

CHIFFRE D'AFFAIRES 4,1 Mds€+16%

PRISES DE COMMANDES EN IMMOBILIER D'ENTREPRISE 349 M€

RÉSERVATIONS DE LOGEMENTS NEUFS EN FRANCE +7%En volume

+10%En valeur

EBITDAEn % du chiffre d’affaires

523 M€

12,6%+14%

** Guidance communiquée le 20 février 2018, confirmée le 19 juin 2018 et partiellement revue à la hausse le 25 juillet 2018

Croissance de la part de marché de Nexity dans un marché attendu en léger

repli

400 M€

>12%

Guidance 2018**

BACKLOG PROMOTION 4,5 Mds€+12%

ENDETTEMENT FINANCIER NET AVANT IFRS 16 757 M€Endettement net total y compris IFRS 16 : 1.567 M€

RÉSULTAT NET AVANT ÉLÉMENTS NON COURANTS 198 M€+12%

PART DE MARCHÉ IMMOBILIER RÉSIDENTIEL*12,7%+1,6 pt

* Part de marché estimée par Nexity sur la base de 155.000 réservations attendues (128.000 ventes au détail de l’ECLN + estimation Nexity pour les ventes en bloc)


Déploiement de la stratégie de plateforme de services

Leader français de la résidence services pour seniors

Renforcement de la participation à 63% du capital

Conciergerie d’entreprise

Acquisition de 100% des titres

Plateforme digitale (capteurs d’informations dans des immeubles)

Prise de participation de 79%

Acteur de référence sur le marché parisien des offres de bureaux prêts à l’usage

Prise de participation à hauteur de 54%

Property Manager, Commercialisateur et Conseil spécialisé en immobilier commercial

Prise de participation majoritaire de 71%

Juil. 18 Nov. 18 Déc. 18 Déc. 18 Jan. 19


Ægide-Domitys – chiffres clés

> Éléments financiers IFRS> Activité commerciale

Total Ægide

yc Nexity

Cumul Cumul

2018 2018

Nombre de réservations 856 lots 549 lots 1.405 lots 2.456 lots

Chiffre d’affaires réservé 162,0 M€ 116,4 M€ 278,4 M€ 488,0 M€

Offre commerciale - - 198 lots 232 lots

Potentiel d’activité - - 2.562 lots 4.515 lots

Backlog - - 246 M€ -

Total Ægide

hors copromotion avec Nexity

PROMOTION S1 2018 S2 2018

S2 2018 Cumul 2018

Chiffre d’affaires 175 M€ 331 M€

dont Ægide (promotion) 83 M€ 156 M€

dont Domitys (exploitation) 91 M€ 175 M€

EBITDA 35 M€ 57 M€

dont Ægide (promotion) 9 M€ 15 M€

dont Domitys (exploitation) 30 M€ 49 M€

dont Holding -4 M€ -7 M€

Goodwill 289 M€

Dette IFRS 16 474 M€

Dette avant IFRS 16 73 M€

RÉSIDENCES GÉRÉES Cumul 2017 Cumul 2018

Nombre de résidences 72 83

dont résidences en croisière 34 48

Taux d’occupation moyen des résidences en croisière 99% 97%

Logements gérés 8.4389.805

+16% vs 2017


Les moteurs de marché

Sources : Observatoire Crédit Logement et Finance Active

2,20%

20

09

0,75%0,80%

20

12

T3 2

01

8

20

10

5,07%

20

08

20

11

20

14

1,51%

20

13

20

15

20

16

20

17

T1 2

01

8

T2 2

01

8

1,44%

T4 2

01

8taux de crédit immobilier (taux moyen du dernier mois)

TEC 10 (taux moyen sur la période)

Source : INSEE – données corrigées des variations saisonnières

108

80

108

87

20

18

20

12

20

14

20

08

20

07

20

09

20

17

20

10

20

13

20

11

20

15

20

16

Moyenne : 91

// Un contexte de taux d’intérêt favorables // Indicateur synthétique de confiance des ménages

Tendance de croissance du PIB de ~1,5% en 2019

CLIENT PARTICULIERImmobilier résidentiel


Évolution des permis de construire et des mises en chantier

Source : Commissariat Général au Développement Durable (CGDD)

PERMIS DE CONSTRUIRE(en unités, 12 mois glissants)

MISES EN CHANTIER(en unités, 12 mois glissants)

Dec

.15

Déc

.-1

8

Déc

.-1

6

Déc

.-1

7

460.500495.600

-7,1%

Déc

-16

Déc

-15

Déc

-17

Déc

-18

428.100398.100

-7,0%

> Permis de construire en baisse de 8,4% sur les 3 derniers mois > Mises en chantier en baisse de 18,3% sur les 3 derniers mois



Le marché du logement neuf en France (promoteurs) et part de marché Nexity

(en unités)

Sources : Marché du logement neuf de l’ECLN pour les ventes au détail + Fédération des Promoteurs Immobiliers pour les ventes en bloc – Estimations Nexity pour les ventes en bloc 2018 et pour 2019

9,4%

84.200

20132011 2019e

9,6% 9,6%

85.300

2012

9,3%

83.400

2014

9,3%

2015

11,1%

127.000

10,3%

2016

35.000

121.100

12,7%

130.000

2017 2018e

99.100

108.800

128.000

100.400

105.900 107.800

125.700

153.300165.000

~155.000~145.000

~27.000

+8% ~ -6%~ -6%

Ventes en bloc Ventes au détail Part de marché Nexity (sur les marchés ECLN + FPI)



Réservations de Nexity

Terrains à bâtir

Logements neufs, dont 1,924

International

292

479

420365

14.235

2016

2.202

18.351

11.741

2015

2.601

2.518

15.893

2017

2.063

19.609

549

2018

18.890

21.372 22.037

+6,9%

+3,1%

42

79

51

32

3.218

166

2015

2.2852.942

197

2016

202

3.564

2017

169

3.915

116

2018

2.493

3.8174.116

+9,9%

+7,8%

VOLUME(en unités, y compris E.Denis et Primosud à partir de 2017, Ægide à partir du 1er juillet 2018)

VALEUR(en M€ TTC, y compris E.Denis et Primosud à partir de 2017, Ægide à partir du 1er juillet 2018)

> Réservations de logements neufs en France : +7% en volume et +10% en valeur (à périmètre constant, +4% en volume et +7% en valeur )> Progression du chiffre d’affaires réservé TTC : croissance des réservations au détail plus forte en Île-de-France (avec un prix moyen plus élevé)> Réservations de terrains à bâtir : -21% en volume et -16% en valeur, en raison de la suppression progressive du PTZ en zones non tendues

Ægide



Évolution trimestrielle des réservations de Nexity

T1T3 T2T1 T3 T1 T3 T4 T1 T2 T4 T1 T3 T4 T2

3.052

T3

4.634

T4 T1

5.736

T2T3 T3 T4

5.201

4.2373.581

T1 T2T4 T4

3.618

T2

4.757

T2

3.653 3.506

6.600

4.2884.821

+3%

+8%

-1%

+15%

20162012 2013 2014 2015 2017

RÉSERVATIONS DE LOGEMENTS NEUFS EN FRANCE(en unités, y compris E.Denis et Primosud à partir de 2017, Ægide à partir du 1er juillet 2018)

2018

> T4 2018 : +15% en volume et +17% en valeur (à périmètre constant : +12% en volume et +13% en valeur)• Réservations au détail : +6% en volume (+1% à périmètre constant)• Lancements commerciaux dynamiques (+38% de lots lancés vs T4 2017) – effet de rattrapage vs 9M 2018• Ventes en bloc : +31% en volume (+31% à périmètre constant)



Évolution du mix client de Nexity

˃ Investisseurs individuels : 67% en Pinel


42%

32%

5%

44%

33%

6%

44%

19%

20182016

17%

2017

36%

19.609

4%

18%

15.051

18.351

+7%

Primo- accédants

InvestisseursIndividuels

Autres accédants

Bailleurs Professionnels+17%

+1%

+10%

-15% 165 485609 743

3.632

3.765

651

2.8152.949

2014 2018

716

2015

663

2016

4.433

895

2017

4.606

1.471

1.029

4.1404.780

6.0717.106

+17%

Logement social Logement libre Logement intermédiaire(CDC habitat, FLI...)

non social

RÉPARTITION DES RÉSERVATIONS AUX BAILLEURS PROFESSIONNELS(en unités, y compris E.Denis et Primosud à partir de 2017, Ægide à partir du 1er juillet 2018)

> Hausse des réservations de logements sociaux : +4% par rapport à 2017> Forte hausse des réservations non sociales : +53% par rapport à 2017

(+45% à périmètre constant)> Partenariats renouvelés/ signés avec CDC Habitat et in’li en 2018



2,7 ANNÉES D'ACTIVITÉ

Évolution du potentiel d’activité de logements neufs

2008 2010 2011 2012 20142013 2015 2016

46%

54%

2017

23.941

2009

56%

2018

23.100

72%

28%

22.82419.057

21.285 23.143 24.832

34.453

41.813

47.560

53.602

44%

+13%

Province Ægide (opérations sans Nexity)Île-de-France

(en unités, hors International et y compris iSelection, PERL et Villes & Projets à partir de 2015, Edouard Denis à partir de 2016, Primosud à partir de 2017 et Ægide à partir du 1er juillet 2018)

> À périmètre constant, le potentiel d’activité s’élève à 51.040 lots (+7%)> Le potentiel d’activité d’Ægide (opérations réalisées sans Nexity) représente 2.562 lots en 2018 (75% en province)



Services immobiliers aux particuliers

2016

726

172

898

2017

721

168

890

2018

721

175

897

Syndic

Gestion locative

+0,8%*

* Érosion commerciale 2018 à périmètre constant : -1,4% (-1,1% à fin 2017)

ADMINISTRATION DE BIENS - ADBPortefeuille de lots gérés (en milliers de lots)

436 413 424 462 494

806 793 793 830 867

2014 2015 2016 20182017

1.242 1.206 1.217 1.292 1.361

+5%

Century 21 Guy Hoquet l’Immobilier

FRANCHISES

> Amélioration du taux de rétention des mandats de syndic> Contribution positive d’Ægide-Domitys en gestion locative

CLIENT PARTICULIERServices immobiliers

aux particuliers

> Nombre de compromis : +5% par rapport à fin 2017

> Évolution du nombre d’agences

ACTIVITÉS DE DISTRIBUTION- iSelection et PERL(en nombre de réservations)

20162015

1.919187

1.270

115

2.116

2.105186 87

2017

2.186

2018

2.301

1.457

2.203

+4%

iSelection - Commercialisation pour compte de tiers

PERL - Démembrement dans l’existant


Résidences gérées

1525

3641

5259

7283

201720132011 2012 2014 20182015 2016

TCAM +24%Résidences Domitys(en nombre)

Résidences Studéa(en nombre)

# 122 résidences exploitées à fin 2018

# Taux d’occupation moyen à fin 2018 de 93%

# Taux d’occupation de 97% pour les 48 résidences en croisière*

# Âge moyen des résidents : 78-85 ans

# Durée moyenne de séjour : 6 ans

# Chiffre d’affaires moyen par résident : 1.800 € / mois, dont 60% (~1.000€) de services et 40% (~800 €) de loyer

# Pipeline d’environ 15 à 20 nouvelles résidences par an

# Forte composante services avec ~15 emplois par résidence

* Taux d’occupation supérieur ou égal à 90% au 1er janvier

CLIENT PARTICULIERServices immobiliers

aux particuliers


Marché de l’Immobilier d’entreprise

Sources : CBRE Marketview France Investissements et Bureaux Île-de-France – T4 2018

T1 T2 T4T3

0

5

10

15

20

25

30

35

20122007 20142006 2008 201620112009 20132010 2015 2017 2018

30,5

Moyenne 2006-2018 : 20,4 Mds€

ÉVOLUTION COMPARÉE DES TAUX DE RENDEMENT IMMOBILIER PRIME ET DES EMPRUNTS D’ÉTAT

ENGAGEMENTS EN IMMOBILIER D’ENTREPRISE EN FRANCE(en milliards d’euros)

> VEFA Bureaux en France : 4 Mds€ en 2018, en léger recul sur 1 an, dont 35% en blanc

> Demande placée en Île-de-France : -5% sur 1 an à 2,5 millions de m² en 2018 (dont 642.000 m² au T4 2018)

4,50%

3,00%

0,80%

0%

1%

2%

3%

4%

5%

6%

7%

8%

9%

10%

06 07 08 09 10 11 12 13 14 15 16 17 18

Logistique classe A Bureaux Paris QCA OAT TEC 10

CLIENT ENTREPRISEImmobilier d’entreprise


Prises de commandes et backlog

544

190

403356

151 183

400

250 166

20172013 20182014 20162015

349

Objectif 2018

402

Île-de-France Province

PRISES DE COMMANDES(en M€)

465308

CA 201831 déc. 2017

retraité

Travaux suppl. & autres

+349

Prises de commandes

2018

+6

-512

31 déc. 2018

-34%

BACKLOG(en M€)

> Backlog correspondant à 7 mois d’activité (chiffre d’affaires de l’Immobilier d’entreprise sur 12 mois glissants)

> Baisse du backlog en raison des prises de commandes relativement faibles en 2018



Potentiel d’activité* Immobilier d’entreprise

* Représente le volume total des opérations, à une date donnée, exprimée en potentiel de chiffre d’affaires hors taxe, correspondant aux projets futurs, validés en Comité, sous promesse d’acquisition foncière ou déjà acquis, tous stades de montage confondus, y compris Villes & Projets ; le potentiel comprend l’offre commerciale actuelle et future

> Futur éco-campus d’Engie sur un terrain de 9 hectares à La Garenne-Colombes (92) – Plus gros projet privé du Grand Paris

739(48%)

811(52%)


Île-de-France Province

1.551 M€+80%

AU 31 DÉCEMBRE 2017(en M€)

2.021(72%)

775(28%)

2.796 M€


AU 31 DÉCEMBRE 2018(en M€)



Compte de résultat 2018

+16%

+14%

+10%

+12%

* Calculé sur la base du nombre moyen d’actions en circulation sur la période

+52%

En millions d'euros 20182017

retraité

Chiffre d'affaires 4.135,0 3.571,3

EBITDA 523,0 460,6

% du chiffre d'affaires 12,6% 12,9%

Résultat opérationnel courant 372,7 337,9

Réévaluation après prise de contrôle d'Ægide-Domitys 79,2 -

Résultat opérationnel 451,9 337,9

Résultat financier (51,7) (38,5)

Impôts sur les bénéfices (113,1) (105,9)

Quote-part dans les résultats des entreprises mises en équivalence (4,7) (4,9)

Résultat net 282,4 188,6

Participations ne donnant pas le contrôle (5,5) (6,0)

Résultat net part des actionnaires de la société-mère 276,9 182,7

Résultat net dont part des actionnaires de la société-mère avant éléments non courants 197,7 175,8

(en euros)

Résultat net par action* 4,95 3,30

Résultat net par action* avant éléments non courants 3,53 3,17

+34%

+11%


Chiffre d'affaires 2018

407

581

2017retraité

4

Client Particulierpérimètre constant

3.160

+215

+174+175

Client ParticulierÆgide-Domitys

Client Entreprise Autres activités

4

3.550

2018

3.571

4.135

+15,8%

Client Particulier

Client Entreprise

Autres activités

+12%

+43%

> Chiffre d'affaires consolidé : +16% par rapport à 2017 (+11% à périmètre constant)

> Client Particulier : la contribution d’Ægide-Domitys au S2 2018 s’élève à 175 M€ (83 M€ en promotion et 91 M€ en exploitation)

> Client Entreprise : livraison de l’opération Smart Side à Clichy (92) et volume d’opérations en cours de construction plus important qu’en 2017

(en M€)


EBITDA 2018

EBITDA(en M€)

TAUX DE MARGE D’EBITDA(en %)

416477

67

72

-26-23

2017retraité

2018

461523

+13,6%

EBITDA : est égal au résultat opérationnel courant avant amortissement et dépréciation des immobilisations, dotations nettes aux provisions, charges de paiements en actions, déstockage des frais financiers affectés aux opérations, majoré des dividendes reçus des entreprises comptabilisées par mises en équivalence et ayant une nature opérationnelle dans le prolongement de l’activité du Groupe. Les amortissements intègrent les droits d’utilisation calculés en application d’IFRS 16, et l’impact de la neutralisation des marges internes sur la cession d’un actif par les sociétés de promotion, suivi de la prise à bail par une société du Groupe

12,6%13,2% 13,4%

16,5%

12,3%12,9%

Client Particulier

2018

Client Particulier Client Entreprise Autres activités

2017retraité

Client Entreprise

20182017retraité

Groupe

20182017retraité

+5 M€

+61M€

> 488 M€ à périmètre constant ; taux de marge à 12,3%


Passage de l’EBITDA au résultat opérationnel courant 2018

(en M€)

523

373-14

EBITDA2018

Amortissements et dépréciations des immobilisations

-103

Dotations (-) / reprises (+)de provisions

AmortissementsIFRS 16

+5-32

Paiementsen actions

-6

Déstockage frais financiers affectés

aux opérations

Résultat opérationnelcourant 2018

-150 M€

> 150 M€ au 31 décembre 2018 contre 123 M€ au 31 décembre 2017> Amortissements IFRS 16 en 2018 : 103 M€ (35 M€ sur Ægide-Domitys, 30 M€ sur Studéa et 39 M€ sur le corporate), contre 80 M€

à fin 2017 (36 M€ sur Studéa et 44 M€ sur le corporate )


Résultat opérationnel courant 2018

RÉSULTAT OPÉRATIONNEL COURANT(en M€)

TAUX DE MARGE OPÉRATIONNELLE COURANTE(en %)

321 353

6164

-43 -45

2017retraité

2018

373338

+10,3%

11,0%10,1%

9,5%10,0%

9,0%

14,9%

Client Particulier

2018

Client Particulier Autres activitésClient Entreprise

2017retraité

Client Entreprise

20182017retraité

Groupe

20182017retraité

+3 M€

+33 M€

> 382 M€ à périmètre constant ; taux de marge de 9,6%, comparable à celui de 2017


Bilan simplifié au 31 décembre 2018

(en M€)

896

967757

1.7641.579

112

810

ACTIF PASSIF

BFR

Autres actifs

Goodwills

Provisions

Capitaux propres(yc. participations ne donnant pas le contrôle)

Endettement financiernet avant IFRS 16

Dette de loyersIFRS 16

Total endettement net : 1.567 M€


Évolution des goodwills 2018

(en M€)

167+61

105

Cabinets ADBÆgide-Domitys

+288

1.108

31 déc.17

+16

Morning Coworking

1.412

31 déc.18

1.213

1.579

Client Particulier

Client Entreprise


Évolution du besoin en fonds de roulement 2018

806 762

32 87

-21

+12 48

2017retraité

+16

Client ParticulierImmobilier résidentiel

+108-57

Client ParticulierServices immobiliers

aux particuliers

896

Client Entreprise Autres activités(et impôts)

2018

817

+80 M€

> Client Particulier : hausse très limitée du BFR de l’Immobilier résidentiel (+1,6%) malgré le dynamisme de ce segment (backlog : +18%), compensée par la diminution du BFR des Services immobiliers aux particuliers, principalement liée à l’intégration de Domitys. Le taux de pré-commercialisation des opérations constaté au lancement des travaux est toujours élevé à 69%

> Client Entreprise : augmentation du BFR due au poids croissant des opérations avec des calendriers de paiement moins favorables> Autres activités : inclut notamment les prises de positions foncières réalisées par l’activité de régénération urbaine (Villes & Projets)

(en M€)

Client Particulier

Client Entreprise

Autres activités(et impôts)


Évolution de l'endettement financier net avant IFRS 16 - 2018

-102

Variationdu BFR

exploitation

-343

Capex

-351

DividendePaiementdes loyers

-140

2017

-20

Rachatd’actions

-757

2018

-48+508

Paiement d’impôts et charges financières

-158

Capacité d’autofin. avant

coût financement et impôts

Croissanceexterne*

-104

-414 M€

(en M€)

> Progression de l’endettement net en 2018, principalement porté par la croissance externe et les ajustements sur les dettes minoritaires

* Croissance externe pour 306 M€ (Ægide-Domitys pour 226 M€, Morning Coworking pour 64 M€ et cabinets d’ADB pour 16 M€) et ajustements sur les dettes minoritaires des acquisitions antérieures pour 45 M€

1,8xEBITDA 2018 hors IFRS 16 (419 M€)

contre

2,5xEBITDA hors IFRS 16

(plafond cible indicatif donné en

juin 2018)


Échéancier de la dette financière brute avant IFRS 16 au 31 décembre 2018

41

-319

-1 231

-1 549

97 164 (1)

5

456(2)

351(4)436(3)

Utilisée au31/12/2018

2019 2020 2021 2022 2023 2024Dette corporate

Crédits affectés aux opérations

(1) Dont 25 M€ d'obligations émises en mai 2014

(2) Dont 146 M€ d'obligations émises en mai 2014

(3) 270 M€ d'obligations convertibles (y compris composante capitaux propres) émises en mai 2016 date d'échéance au 1er janvier 2023 + 30 M€ d’obligations émises en juin 2017

(4) 121 M€ d’obligations émises en juin 2017 / 200 M€ d’obligations convertibles émises en mars 2018

>25% des dettes avec une échéance supérieure à 5 ans

>Maturité moyenne de la dette : 3,7 ans

>Coût du financement (dettes utilisées) : 2,6% à fin 2018 (2,9% en 2017)

2025

(en M€)


Tableau des flux de trésorerie 2018

> Flux de trésorerie liés aux investissements financiers : 78 M€ correspondant principalement aux opérations de croissance externe (acquisition de 18% du capital d’Ægide-Domitys, 54% de Morning Coworking et divers cabinets d’administration de biens)

> Flux de trésorerie liés aux opérations de financement : 51 M€ correspondant à la mise en place de nouveaux emprunts nets des remboursements (39 M€), à l’ORNANE (200 M€) diminué du remboursement d’un emprunt obligataire (-135 M€), au paiement d’engagements de rachats de minoritaires sur la période (-34 M€) et au coût du programme de rachat d’actions propres (-20 M€)

En millions d'euros 20182017

retraité

Capacité d'autofinancement avant coût du financement et impôts 508 448

Capacité d'autofinancement après coût du financement et impôts 350 311

Variation du BFR lié à l'activité (hors impôts et variations de périmètre) (102) (64)

Variation du BFR d'impôts, dividendes des mises en équivalence et autres 22 17

Flux de trésorerie liés aux investissements opérationnels (nets) (48) (33)

Cash flow libre 222 232

Flux de trésorerie liés aux investissements financiers (78) (10)

Paiement de la dette de loyers IFRS 16 (104) (80)

Dividende payé par Nexity SA (140) (133)

Flux de trésorerie liés aux opérations de financement (hors dividende) 51 132

Variation de trésorerie (50) 141


Backlog* de Nexity au 31 décembre 2018

En M€, hors TVA, International, Edouard Denis, Primosud et ÆgideApplication de la norme IFRS 15 à compter de janvier 2018 (2017 a été retraité)

* Représente le carnet de commandes du Groupe en chiffre d'affaires futur et en nombre de mois d'activité - Reporting opérationnel (comptes IFRS avec présentation des co-entreprises en intégration proportionnelle)

383486 449 487

544

562

465

2.702

Déc. 2012

2.869

Déc. 2013

3.085

308

Déc. 2017retraité

2.8062.834

3.283

Déc. 2014 Déc. 2015

3.5263.464

Déc. 2016

4.161

Déc. 2018

3.355 3.293

4.008 3.991

4.469

Déc. 2017publié

4.754

4.191

+12%

17 MOIS D'ACTIVITÉDE PROMOTION

Immobilier résidentiel Immobilier d’entreprise

> À périmètre constant, le backlog s’élève à 4.223 M€ (+6%)

> Le backlog d’Ægide (opérations réalisées sans Nexity) représente 246 M€ au 31 décembre 2018


Guidance 2019

CLIENT PARTICULIER>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>

# Réservations de logements neufs en France : croissance de la part de marché du Groupe dans un marché du logement neuf anticipé en retrait autour de 145.000 unités (2)

# Résidences gérées (étudiants et seniors) : plus de 20 ouvertures de résidences et rajeunissement de 1.000 logements étudiants

RÉSULTATS FINANCIERS>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>

# Chiffre d’affaires et EBITDA attendus en croissance d’au moins 5%

# Dividende par action : 2,50 euros payé en 2019(1)

CLIENT ENTREPRISE>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>

# Prises de commandes Immobilier d’entreprise : au moins égal à 2018

# Poursuite du développement des nouvelles offres de services (Intent, Accessite...)

(1) Sous réserve de l’approbation de l’Assemblée générale de Nexity(2) Marché du logement neuf de l’ECLN + ventes en bloc de la Fédération des Promoteurs Immobiliers (FPI)

CLIENT COLLECTIVITÉ>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>

# Initiation du plus gros projet privé du Grand Paris à La Garenne-Colombes (92)


Notre ambition 2018-2021

CLIENT PARTICULIER>>>>>>>>>>>>>>>>>

# Réservations de logements neufs en France : forte progression de la part de marché de Nexity (+3 points) dans un marché stable (160.000 réservations attendues en 2021(2))

# Croissance du portefeuille de lots en administration de biens

# Fort développement en résidences gérées

RÉSULTATS FINANCIERS>>>>>>>>>>>>>>>>>

# Chiffre d’affaires et EBITDA en croissance annuelle moyenne de 10%

# Dividende par action à au moins 2,50 euros(1) sur la durée du plan

CLIENT ENTREPRISE>>>>>>>>>>>>>>>>># Prises de commandes Immobilier d’entreprise :environ 650 millions d’euros en moyenne par an sur la durée du plan

(1) Sous réserve de la décision du Conseil d’administration et de l’approbation de l’Assemblée générale de Nexity(2) Marché du logement neuf de l’ECLN + ventes en bloc de la Fédération des Promoteurs Immobiliers (FPI)

CLIENT COLLECTIVITÉ>>>>>>>>>>>>>>>>># Renforcement de la position de 1er aménageur privé français et hausse des investissements en land bank

3,64,1

5,3

2021e2017 2018e 2019e 2020e

TCAM +10%

461523

680

2019e2017 2018 2020e 2021e

TCAM +10%EBITDA

CHIFFRE D’AFFAIRESen milliards d’euros

en millions d’euros


Politique de distribution du dividende

2,0 2,0 2,02,2

2,4 2,5 2,5

201620142013 2020*2015 20182017 2019* 2021* 2022*

≥2,5 ≥2,5 ≥2,5

Payé en :

* Sous réserve de la décision du Conseil d’administration et de l’approbation de l’Assemblée générale de Nexity

en € par action

Taux de Distribution(en % du BPA) : 79%

~100%

71%


Responsabilité sociétale d’entreprise

▪ 31% de femmes au sein du Club 100 de Nexity▪ 79% de collaborateurs reçus pour un entretien annuel ▪ -7% de baisse de l’empreinte carbone par collaborateur par

rapport à 2014▪ 90% de projets de promotion résidentielle ayant fait l’objet d’un

arbitrage bas carbone en phase de conception

▪ Engagement en faveur du logement des personnes défavorisées

▪ objectif de 1.000 logements par an en rythme de croisière (permis de construire pour au moins 500 logements en 2019)

▪ Poursuite de l’action concernant l’intermédiation locative : signature des premiers baux solidaires

▪ 14 parties prenantes externes▪ Mise en place en 2018▪ Instance consultative et de

proposition, qui s’est réunie pour la première fois en novembre 2018

# CHIFFRES CLÉS 2018

# NEXITY NON PROFIT # COMITÉ DES PARTIES PRENANTES

Notation extra-financière

▪ Réduction des émissions de gaz à effet de serre à horizon 2030 : ▪ -30% par logement livré, ▪ -21% par m2 de surfaces de plancher

de bureaux livrées, ▪ -35% par collaborateur

▪ Déclinaison d’objectifs ciblés par Client : rénovation énergétique, économie circulaire, achats responsables

# OBJECTIFS MOYEN TERME


5,4%13,7%

6,4%

70,3%

3,2%

(1) Dont auto-contrôle : 555.025 actions (1,0%)

(2) New Port : 7,5%

(3) Dont FCPE Nexity Actions et Nexity Levier 2017 : 2,7%

56.129.724 actions(1)

Actionnariat de Nexity

31 DÉCEMBRE 2018

FCPE et autres salariés (3)

A. Dinin, New Port (2) et autres managers de Nexity membres du concert

Crédit Mutuel Arkéa

Crédit Agricole Assurances

5,4%

13,7%

3,2%

Flottant

6,4%

70,3%

> 1er programme de rachat d’actions effectué du 4 octobre au 20 novembre 2018 : 450K titres à44€, soit 20 M€, pour neutraliser la dilution induite par les actions gratuites qui seront émises àl’échéance du plan en mai 2019

> 2ème programme de rachat d’actions effectué du 14 janvier au 15 février 2019 : 206.129 titres à41€, soit 8,5 M€ dans une démarche opportuniste en raison des conditions de marché et afin de servirles plans futurs

> La participation de New Port est passée de 6,1% à 7,5% entre octobre et décembre 2018

Action de concert19,1%

Annexes


Répartition géographique des réservations de logements neufs de Nexity en France

Île-de-France

Province


> Réservations au détail : +5% en Île-de-France, stable en province, les zones non tendues, notamment B2, ayant souffert de la suppression du dispositif Pinel> Ventes en bloc : -1% en Île-de-France, +33% en province

19.609

63%

37%

2018

63%

2016

39%

61%

2017

37%15.051

18.351

+7%

20172016

44%

45%

55%

46%

54% 56%

2018

2.805

3.5643.915

+10%

+2%

+10%

+5%

+14%

VALEUR(en M€ TTC, y compris E.Denis et Primosud à partir de 2017, Ægide à partir du 1er juillet 2018)



Lancements commerciaux de logements

5.768

2.925

2015

19.585

7.977

20172016

5.390

7.5243.742

4.331

3.535

2018

12.93813.976

21.607

-9%

T3

T2

T1

T4

NOMBRE DE LOGEMENTS LANCÉS EN FRANCE(en unités, y compris E.Denis et Primosud à partir de 2017, Ægide à partir du 1er juillet 2018)

> T4 2018 : +38% de lots lancés vs T4 2017 – Effet de rattrapage vs 9M 2018> 19.342 lots lancés à périmètre constant (-10%)> -3% en nombre d’opérations lancées (277 contre 287 en 2017) ; -4% à périmètre constant



Évolution des prix des logements vendus par Nexity

184192

197

257 261 267

250257

265

214

224

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

218

PRIX MOYENS(en K€, yc Edouard Denis et Primosud à partir de 2017, hors PERL, iSelection, Ægide, International et ventes en bloc)

Province : +2,4%

Île-de-France : +2,2%

IDF hors Paris : +3,1%

France : +2,7%

VENTES AU DÉTAIL 2017 2018 Variation

Prix moyen TTC au m² (en €) 3.934 4.045 +2,8%

Surface moyenne / logement (en m²) 55,4 55,3 -0,1%

Prix moyen TTC / logement (en K€) 218,0 223,8 +2,7%



Offre commerciale de logements neufs Nexity

52%

46%

2008 2009 2012 2013 2014

6.438

5.313

31%

2015 2016 2017

2%

28%

3.663

70%

2%

2011

67%

4.202

2018

6.7732%

2010

6.988

3.5424.293

5.058

8.651 9.005

+4%

OPÉRATIONS COMMERCIALISÉES(en unités, hors International, et y compris iSelection et PERL à partir de 2015, Edouard Denis à partir de 2016, Primosud à partir de 2017 et Ægide à partir du 1er juillet 2018)

En projet En cours de travaux Stock achevé Ægide (opérations sans Nexity)

> À périmètre constant, l’offre commerciale s’élève à 8.807 lots (+2%)> L’offre commerciale d’Ægide (opérations réalisées sans Nexity) représente 198 lots en 2018 (98% en province)> Délai d’écoulement* de 5,5 mois en 2018 (contre 5,7 en 2017)

* Délai d’écoulement : offre commerciale / réservations des 12 derniers mois, exprimé en mois



Villes & ProjetsAménagement et ensemblier urbain

VILLENAVE-D’ORNON (33)En cours de construction

ASNIÈRES (92)- 60.300 m²

GrandParis

LE BLANC-MESNIL (93) - 20.500 m²

GrandParis

BRY-SUR-MARNE / VILLIERS-SUR-MARNE (94) - 140.000 m²

GrandParis

VERSAILLES-CHANTIERS (78)En cours de construction

GrandParis

SAINT-OUEN (93) - 75.500 m²

GrandParis

MONTREUIL ACACIAS (93) 48.200 m² (en QP Nexity)

GrandParis

BORDEAUX BELVÉDÈRE (33)70.500 m² (en QP Nexity)

~635.000 m² Portefeuilleau 31 décembre 2018*(+8% par rapport au 31 déc. 2017)

130 M€ de Land Bank**

au 31 décembre 2018

SOLLIÈS-PONT (83) - 36.700 m²

Entr

ée 2

01

8

SAINT-PRIEST (69) - 85.500 m²

* Surfaces indicatives pouvant faire l’objet d’ajustement lors de l’obtention des autorisations administratives** Montant des opérations en France où le Groupe a acquis une charge foncière, avant l’obtention d’un permis de construire et le cas échéant des autorisations administratives, exprimé en montant comptabilisé dans le besoin en fonds de roulement

LA GARENNE-COLOMBES (92) 98.000 m² (en QP Nexity)

GrandParis

Entr

ée 2

01

8

Tél. : +33 (0)1 85 55 12 12

19, rue de Vienne 75 008 Paris

Documents

RÉSULTATS ANNUELS 2018€¦ · PROMOTION S1 2018 S2 2018 S2 2018 Cumul 2018 & '$$0#"` $$ '0#1 lrp w nnl w dont Ægide (promotion) ... 2010 2012 18 5,07% 2008 2011 2014 1,51% 2013