PARTIE 4 : ANALYSE DES DOCUMENTS DE SYNTHESE · Web viewPrésenter le bilan fonctionnel de l’entreprise Marie pour l’année N. (cf annexe 1). Emplois Brut Ressources N Total Emplois

COMPTABILITE FINANCIERE

PARTIE 4 : ANALYSE DES DOCUMENTS DE SYNTHESE –

CORRECTIONS APPLICATIONS

GEA 1 – Semestre 2

2021

SOMMAIRE

CHAPITRE 1 – L’ANALYSE DU RÉSULTAT...................................................................5

APPLICATION 1 : MARIE (CR EN LISTE, SIG, CAF)...............................................................5

APPLICATION 2 : AGATHE (SIG).......................................................................................7

APPLICATION 3 : SOCIÉTÉ IAKA (ANALYSE : ÉVOLUTION, SIG, CAF, RATIOS)..............................8

APPLICATION COMPLÉMENTAIRE : TABLEAU SIG À TROUS....................................................10

CHAPITRE 2 – L’ANALYSE DU BILAN.......................................................................11

APPLICATION 1 : MARIE (BILAN FONCTIONNEL, FR, BFR, TRÉSORERIE).................................11

APPLICATION 2 : PROLAC (RATIOS DE ROTATION)...............................................................12

CAS DE RÉVISION 16............................................................................................ 13

CAS DE RÉVISION 17............................................................................................ 18

CAS DE RÉVISION 18............................................................................................ 21

2021

P4 : Analyse des documents de synthèse – C1 : Analyse du résultat

Chapitre 1 – L’analyse du résultat

APPLICATION 1 : MARIE (CR EN LISTE, SIG, CAF)Travail à faire :

1) Compléter le compte de résultat en liste en faisant apparaître les résultats d’exploitation, financier et ex-ceptionnel (cf annexe 1).

Annexe 1 : Compte de résultat en liste

N N-1Ventes de marchandises 36 850 34 000Production vendue de services 33 250 27 300Chiffre d'affaires net 70 100 61 300Production stockée 100Subventions d'exploitation 200 Reprises sur provisions d'exploitation 200 Autres produits 650 400 Total des produits d'exploitation 71 150 61 800 Achats de marchandises 30 000 31 000 Variation de stocks de marchandises - 500 -2 500 Autres achats et charges externes 16 200 11 200 Impôts, taxes et versements assimilés 300 250 Salaires et traitements 7 700 7 200 Charges sociales 3 100 2 900 Dotations aux amortissements 7 500 6 000 Dotations aux provisions d'exploitation 350 300 Autres charges 150 200 Total des charges d'exploitation 64 800 56 550 RESULTAT D'EXPLOITATION 6 350 5 250 Produits financiers de participations 100 900 Reprises sur provisions financières 20 Total des produits financiers 120 900 Dotations financières aux provisions 1 000 Intérêts et charges assimilées 1 470 1 200 Total des charges financières 2 470 1 200 RESULTAT FINANCIER -2 350 -300RESULTAT COURANT AVANT IMPOTS 4 000 4 950Charges exceptionnelles sur opérations de gestion 300 200 Total des charges exceptionnelles 300 200 RESULTAT EXCEPTIONNEL - 300 - 200 Impôts sur les bénéfices 1 230 1 580 Total des produits 71 270 62 700 Total des charges 68 800 59 530 Bénéfice de l'exercice 2 470 3 170

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2) Calculer les Soldes Intermédiaires de gestion (cf annexe 2).

Annexe 2 : Tableau des SIG

Ventes de marchandises 36 850 34 000 - Coût d'achat des marchandises vendues 29 500 28 500 MARGE COMMERCIALE 7 350 5 500 Production vendue 33 250 27 300 Production stockée 100 PRODUCTION DE L'EXERCICE 33 250 27 400 -Consommations en provenance des tiers 16 200 11 200 VALEUR AJOUTEE 24 400 21 700 Subventions d'exploitation 200 -Salaires et traitements 7 700 7 200 -Charges sociales 3 100 2 900 - Impôts et taxes 300 250EBE 13 500 11 350 Reprises sur provisions 200 Autres produits 650 400 -Dotations aux provisions d'exploitation 7 850 6 300 -Autres charges 150 200 RESULTAT D'EXPLOITATION 6 350 5 250Produits financiers 100 900Reprises sur provisions financières 20 -Dotations aux provisions financières 1 000 -Intérêts 1 470 1 200RESULTAT FINANCIER -2 350 -300RESULTAT COURANT AV. IMPOTS 4 000 4 950Charges exceptionnelles 300 200Impôt sur les bénéfices 1 230 1 580RESULTAT DE L'EXERCICE 2 470 3 170

3) Calculer la capacité d’autofinancement.

RESULTAT DE L'EXERCICE 2 470 3 170+ DADP d'exploitation 7 850 6 300- RADP d'exploitation 200 + DP financières 1 000 - RP financières 20 CAF 11 100 9 470

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APPLICATION 2 : AGATHE (SIG)Produits (Colonne 1) Charges (Colonne 2) Soldes intermédiaires de gestion (Colonnes 1 - 2)

Année N N - 1 Année N N - 1 Année N N - 1Ventes de marchandises 606 800 Coût d'achat des mses vendues 283 870 Marge commerciale 322 930

- Production vendue 3 046 820 - Production stockée 19 900 Ou Déstockage de production - Production immobilisée

Total 3 066 720 Total Production de l'exercice 3 066 720 Production de l'exercice 3 066 720 Consommations de l'exercice en pro-

venance des tiers 1 202 340

Marge commerciale 322 930 Total 3 389 650 Total 1 202 340 Valeur ajoutée 2 187 310 Valeur ajoutée 2 187 310 Impôts, taxes et versts assimilés 85 650 Subventions d'exploitation 18 000 Charges de personnel 1 604 000

Total 2 205 310 Total 1 689 650 Excédent brut (ou IB) d'ex-ploitation 515 660

Excédent brut d'exploitation 515 660 ou insuffisance brute d'exploitation

Reprises / ch. calc. et transferts 4 640 Dotations aux amort. et aux provisions 212 350

Autres produits 2 870 Autres charges 4 790 Total 523 170 Total 217 140 Résultat d'exploitation 306 030 Résultat d'exploitation 306 030 ou Résultat d'exploitation Quotes-parts de résultat sur opérations faites en commun Quotes-parts de résultat sur opéra-

tions faites en commun

Produits financiers 70 900 Charges financières 98 500 Total 376 930 Total 98 500 Résultat courant av. impôt 278 430 Produits exceptionnels 30 000 Charges exceptionnelles 30 780 Résultat exceptionnel -780 Résultat courant avant impôt 278 430 ou Résultat courant avant impôt Résultat exceptionnel ou Résultat exceptionnel 780 Participation des salariés Impôts sur les bénéfices 77 650 Total 278 430 Total 78 430 Résultat de l'exercice 200 000 PCEA 30 000 Valeur comptable des EAC 20 000 Résultat sur CEA 10 000

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APPLICATION 3 : SOCIÉTÉ IAKA (ANALYSE : ÉVOLUTION, SIG, CAF, RATIOS)Travail à faire :

1) Compléter les comptes de résultats simplifiés et Calculer les taux d’évolution des principaux postes (en complétant l’annexe 1).

N ∆/N-1 N-1 ∆/N-2 N-2Ventes de marchandises 1 450 22,88% 1 180 4,89% 1 125 Achats de marchandises 440 15,79% 380 5,56% 360 Variation de stocks de mses -20 15 -10 Impôts taxes et versts assimilés 25 -16,67% 30 50,00% 20 Autres charges externes 290 23,40% 235 9,30% 215 Charges de personnel 345 7,81% 320 4,92% 305 Dotations aux amortissements 120 20,00% 100 17,65% 85 Dotations aux dép. et provisions 10 10 10

Total charges d’exploitation 1 210 11,01% 1 090 10,66% 985 RESULTAT D’EXPLOITATION 240 166,67% 90 -35% 140

Produits financiers 40 33,33% 30 20,00% 25 -charges financières -130 44,44% -90 12,50% -80

RESULTAT FINANCIER -90 50,00% -60 9,09% -55 Impôt sur les bénéfices 50 10 25 RESULTAT DE L'EXERCICE 100 400,00% 20 -66,67% 60

2) Calculer les SIG (jusqu’au résultat d’exploitation) et la CAF (annexe 2).

N ∆/N-1 N-1 ∆/N-2 N-2Ventes de marchandises 1 450 22,88% 1 180 4,89% 1 125 -Coût d'achat des mses vendues -420 6,33% -395 12,86% -350 MARGE COMMERCIALE 1 030 31,21% 785 1,29% 775 - Conso. en provenance des tiers -290 23,40% -235 9,30% -215 VALEUR AJOUTEE 740 34,55% 550 -1,79% 560 Impôts taxes et versts assimilés -25 -16,67% -30 50,00% -20 Charges de personnel -345 7,81% -320 4,92% -305

EXCEDENT BRUT D'EXPLOITATION 370 85,00% 200 -14,89% 235 Dotations -130 18,18% -110 15,79% -95 RESULTAT D'EXPLOITATION 240 166,67% 90 -35,71% 140

CAF 230 76,92% 130 -16,13% 155

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3) Calculer quelques ratios significatifs : taux de marge commerciale, part des charges de personnel dans la VA, part des charges financières dans la VA, CAF/VA (annexe 3).

N N-1 N-2TAUX DE MARGE COMMERCIALE 71,03% 66,53% 68,89%Charges de personnel / VA 46,62% 58,18% 54,46%Charges financières / VA 17,57% 16,36% 14,29%CAF / VA 31,08% 23,64% 27,68%

4) Commenter la situation de l’entreprise.

Malgré une hausse du CAHT de 4,89%, la société Laka a connu quelques difficultés en N-1 : ses princi-paux postes de charges ont augmenté plus rapidement que le CAHT d’où une baisse du résultat de près de 67%.

La situation semble s’être redressée en N : Le CAHT augmente de près de 23% et le résultat a été multi-plié par 5. Cela s’explique peut-être par un investissement de la sté : on constate en effet une hausse des dotations aux amortissements et surtout des charges financières (44,44%) qui laisse supposer un fi-nancement par emprunt. Cet investissement nécessite sans doute peu de personnel car les charges cor-respondantes ont peu augmenté. Ceci est néanmoins à nuancer car l’entreprise peut avoir eu recours à du personnel intérimaire, les charges externes augmentant de 23,4%.

Cette hausse des charges externes a cependant été bien maitrisée puisque la VA s’accroît de plus de 30% et la CAF de près de 77%. La part de cette dernière dans la VA a également augmenté, ce qui illustre un partage moins favorable aux salariés (leur part, après être passée de 54,46 à 58,18 entre N-1 et N-2, retombe à moins de 47%) mais un autofinancement qui s’est renforcé. L’entreprise dispose donc de da-vantage de ressources pour financer son développement futur.

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Travaux d’inventaire et analyse des documents de synthèse – cas de synthèse

APPLICATION COMPLÉMENTAIRE : TABLEAU SIG À TROUS

Produits (Colonne 1) Charges (Colonne 2) Soldes intermédiaires de gestion (Colonnes 1 - 2)Ventes de marchandises 1 741 208 Coût d'achat des mses vendues 1 244 496 Marge commerciale 496 712

- Production vendue 336 512 - Production stockée 12 310 Ou Déstockage de production - Production immobilisée 15 790

Total 364 612 Total Production de l'exercice 364 612Production de l'exercice 364 612 Consommations de l'exercice en

provenance des tiers 231 216 Marge commerciale 496 712 Total 861 324 Total 231 216. Valeur ajoutée 630 108Valeur ajoutée 630 108 Impôts, taxes et versts assimilés 23 215 Subventions d'exploitation - Charges de personnel 247 500 Total 630 108 Total 270 715 Excédent brut (ou IB) d'ex-

ploitation 359 393

Excédent brut d'exploitation 359 393 ou insuffisance brute d'exploitation Reprises / ch. calc. et transferts - Dotations aux amort. et aux provi-

sions 36 100

Autres produits - Autres charges - Total 359 393 Total 36 100 Résultat d'exploitation 323 293Résultat d'exploitation 323 293 ou Résultat d'exploitation Quotes-parts de résultat sur opérations faites en commun - Quotes-parts de résultat sur opéra-

tions faites en commun

Produits financiers 3 423. Charges financières 38 429 Total 326 716 Total 38 429 Résultat courant av. impôt 288 287Produits exceptionnels 1 136 Charges exceptionnelles 3 431 Résultat exceptionnel - 2 295Résultat courant avant impôt 288 287 ou Résultat courant avant impôt Résultat exceptionnel ou Résultat exceptionnel 2 295 Participation des salariés Impôts sur les bénéfices 145 000 Total 288 287 Total 147 295 Résultat de l'exercice 140 992PCEA 1 030 Valeur comptable des EAC 1 231 Résultat sur CEA - 201

P3 – P4 cas synthèse 10 2021

P4 : Analyse des documents de synthèse – C2 : Analyse du bilan

Chapitre 2 – L’analyse du bilan

APPLICATION 1 : MARIE (BILAN FONCTIONNEL, FR, BFR, TRÉSORERIE)Travail à faire :

1) Présenter le bilan fonctionnel de l’entreprise Marie pour l’année N. (cf annexe 1).

Emplois Brut Ressources N

Total Emplois Stables (1) 65 000 Total Ressources Stables (5) 70 050Total Actif Circulant d’Exploitation (2) 12 400 Total Passif Circulant d'Exploitation (6) 5 000Total AC Hors Exploitation (3) 100 Total Passif Circulant Hors Exploitation (7) 1 300Total Actif de Trésorerie (4) 50 Total Passif de trésorerie (8) 1 200TOTAL GENERAL 77 550 TOTAL GENERAL 77 550

Explication des calculs : (1) 65 000 = Actif immobilisé = 50 000 + 15 000(2) 12 400 = 3 000 (stocks) + 9 000 (Clients) + 400 (autres créances d’exploitation)(3) 100 = VMP(4) 50 = Disponibilités(5) 70 050 = 54 750 (ressources propres) + 15 300 (dettes financières)(6) 5 000 = 3 000 (dettes fournisseurs) + 2 000 (autres dettes d’exploitation)(7) 1 300 = 400 (dettes sur immos) + 900 (autres dettes)(8) 1 200 = concours bancaires courants

2) Calculer le FRNG, le BFR et la Trésorerie nette (cf annexe 2).

RESSOURCES STABLES 70 050EMPLOIS STABLES 65 000

FONDS DE ROULEMENT 5 050

Actif circulant d'exploitation 12 400Actif circulant hors exploitation 100Dettes d'exploitation 5 000Dettes hors exploitation 1 300

BESOIN EN FONDS DE ROULEMENT 6 200

Actif de trésorerie 50Passif de trésorerie 1 200

TRESORERIE NETTE - 1 150FR -BFR - 1 150

3)

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P4 : Analyse des documents de synthèse – C2 : Analyse du bilan

APPLICATION 2 : PROLAC (RATIOS DE ROTATION)Travail à faire :

1) Calculer les ratios de rotation relatifs aux postes stocks, clients et fournisseurs pour l’exercice N.

Stock matière et approvisionnements Calcul Résultat N-1Stock moyen (24 000+32 000)/2 28 000 Coût d'achat des matières consommées 252 600 + 24 000 - 32 000 244 600

Durée d'écoulement (en jours) (28 000*360)/244 600 41,21 38,4 2,81

Stock de produits finis Calcul RésultatStock moyen (226 000+240 000)/2 233 000 Coût de production des produits vendus 1 242 000+226 000-240 000 1 228 000 Durée d'écoulement (en jours) (233 000*360)/1 228 000 68,31 62,5 5,81

Clients et comptes rattachés Calcul Résultat

(créances clients x 360)/CATTC (247 800x360)/(2 040 000 x1,2) 36,44 34 2,44

Durée de crédit (en jours)Fournisseurs et comptes rattachés Calcul Résultat

(dettes fournisseurs x 360)/(achats TTC + services extérieurs TTC) (59 800x360) / ((252 600 +180 400)

x1,2) 41,43 43,9-

2,47

Durée de crédit (en jours)

2) Commenter ces résultats.

Les durées d'écoulement ne paraissent pas excessives pour une entreprise industrielle et la durée du crédit fournisseurs est supérieure à celle du crédit client, ce qui est un point positif.

Néanmoins, on constate une légère dégradation de la situation, tant au niveau de la durée d'écoulement des stocks que des durées de crédit.

On remarque notamment : que les produits restent en stocks plus de 68 jours avant d'être écoulés (contre 62,5 en n-1), que les délais de crédit fournisseurs se sont réduits de plus de 2 jours alors que ceux des clients ont été augmentés dans les mêmes proportions.

Si la situation n'est pas dramatique et s'explique sans doute par des difficultés commerciales, cette dé-gradation mérite un examen plus approfondi.

P4C2 12 2021


Cas de révision 16

Do ssier 1

1) Comptabilisez les écritures de régularisation nécessaires au 31 décembre N dans le journal et justifiez vos calculs.

31/12/N486 Charges constatées d'avance (3 600 * 8/12) 2 400

616 Prime d'assurance 2 400 Régularisation de la prime d'assurance 31/12/N

661 Charges d'intérêts [ (20 000 * 5%) * 6/12] 500 1688 Intérêts courus 500

Régularisation des intérêts cours de l'exercice N 31/12/N 4181 Clients - facture à établir 12 000

707 Ventes de m/ses 10 000 44587 TVA à régulariser sur les ventes 2 000

Facture à établir du client Marc (vente du 30/12/N) 31/12/N 1511 Provisions pour litiges 15 000

7815 Reprises sur provision d'exploitation 15 000 Reprise de la provision pour litige sur Pascal passée en N-1

2) Complétez les Annexes A et B.

Annexe A : Tableau des provisions au 31/12/N

Nature de la provision Provision débutexercice

Augmentation :Dotation

Diminution : Reprise

Provision fin exercice

Provision pour litiges 15 000 15 000 0

Annexe B : Situation des amortissements au 31/12/N

Nature de l'immobilisation Amortissement début exercice

Augmentation :Dotation

Diminution : Reprise

Amortissement à la fin de l'exercice

Matériel de transport 12 500 25 000 37 500



Do ssier 2

1) Etablir le bilan fonctionnel (Annexe 1) et justifiez vos calculs ;

2) Vérifiez l’égalité FR - BFR = AT - PT, puis interprétez.

ACTIF Montant PASSIF Montant

Actif stable 1 513 490 Ressources stables 2 214 750

Actif circulant d'exploitation 1 056 730 Passif circulant d'exploitation 385 080

Actif circulant hors d'exploitation 43 670 Passif circulant hors d'exploita-tion 36 210

Actif de trésorerie 60 150 Passif de trésorerie 38 000

Total 2 674 040 Total 2 674 040

Justification des calculs nécessairesRessources stables = 554 750 + 12 930 + 893 800 + (791 270 - 38 000) 2 214 750 Actif immobilisé = 1 513 490 1 513 490 FR 701 260

Actif circulant d'exploitation = 422 390 + 11 850 + 585 490 + (43 000 - 6 000) 1 056 730

Actif circulant hors exploitation 37670+6000 43 670

Passif circulant d'exploitation = 2 410 + 259 000 + 123 670 385 080

Passif circultant hors exploitation 36 210

679 110 BFR

AT 60 150 PT 38 000

Vérification et interprétation de l'égalité

FR - BFR = AT - PT (701 260 - 679 110) = (60 150 - 38 000)22 150 = 22 150

FR > BFR : L'entreprise dispose des ressources stables supplémentaires lui permettant de financer son BFR, donc son cycle d'exploitation.

La situation de l'entreprise est favorable. L'entreprise affiche une trésorerie nette positive.



Do ssier 3

1) Etablir le compte de résultat en liste (Annexe 2).

Annexe 2 : Compte de résultat en liste au 30/12/N NProduits d’exploitation 2 115 000 Ventes de produits finis 1 640 000 Ventes de marchandises 360 000 Production stockée 30 000 Reprises sur provisions d'exploitation 85 000 Charges d’exploitation 1 938 000 Achat de matières premières 430 000 Variation des stocks de matières premières 20 000 Achats non stockés de matières et fournitures 253 000 Achats de marchandises 280 000 Variation des stocks de marchandises 20 000 Autres impôts, taxes et versements assimilés sur rémunération 40 000 Rémunérations du personnel 750 000 Dotations aux amortissements sur immob. Inc. & Corp. 135 000 Dotations aux dépréciations des actifs circulants 50 000 Résultat d’exploitation 177 000 Produits financiers 20 000 Produits des autres immobilisations financières 20 000 Charges financières 155 000 Charges d'intérêts 155 000 Résultat financier - 135 000 Résultat courant avant impôts 42 000 Produits exceptionnels 27 000 Produits exceptionnels sur opérations de gestion 7 000 Produits des cessions d'éléments d'actifs 20 000 Charges exceptionnelles 30 000 Charges excep - sur opérations de gestion 20 000 Valeurs comptables des éléments d'actif cédés 10 000 Résultat exceptionnel -3 000 Impôts sur les bénéfices 13 000 Total des produits 2 162 000 Total des charges 2 136 000 Résultat (Bénéfice) 26 000

2) Complétez le tableau des soldes intermédiaires de gestion (Annexe 3), de la marge commerciale à l’ex -cédent brut d’exploitation.



Tableau des Soldes intermédiaires de gestion

PRODUITS CHARGES S.I.G.

Ventes de marchandises 360 000 Coût d’achat des marchan-dises vendues 260 000 Marge commerciale 100 000

Production vendue 1 640 000

Production stockée 30 000 ou Déstockage de production

Production immobilisée

Total 1 670 000 Total Production de l’exercice 1 670 000

Marge commerciale 100 000 Consommation de l’exercice en provenance des tiers 703 000

Production de l’exercice 1 670 000

Total 1 770 000 Total 703 000 Valeur ajoutée 1 067 000

Valeur ajoutée 1 067 000 Impôts et taxes 40 000 Excédent brut d’exploitation

Subvention d’exploitation Charges de personnel 750 000 ou Insuffisance brute

Total 1 067 000 Total 790 000 d’exploitation 277 000



3) Calculez la capacité d’autofinancement (CAF) et interprétez.

CAF = 26 000 RN 185 000 Dotations 85 000 Reprises 10 000 VCEAC 20 000 PC

CAPACITE D AUTOFINANCEMENT (CAF) 116 000

Interprétation (proposition)

La CAF de l'entreprise est positive, ce qui laisse présager une situation saine de l'entreprise. Son résultat net confirme sa situation favorable.

L'entreprise peut s'autofinancer. Elle est également indépendante de ses créanciers financiers.



Cas de révision 17

PARTIE 1 – ANALYSE DE RÉSULTAT CHEZ KÉZACO

1. Calculez la marge commerciale, la Valeur Ajoutée et la capacité d'autofinancement à partir de ce der-nier.

Marge commerciale : Ventes de marchandises : 7 704 000 - Achats conso de marchandises : - 5 826 000 (5 852 000- 26 000) Marge commerciale = 1 878 000

VA : Marge commerciale 1 878 000 - Charges externes - 123 000 VA = 1 755 000

Excédent Brut d’exploitation : VA 1 755 000 - Charges de personnel - 1 560 000- Impôts et taxes - 51 000 EBE = 144 000

Capacité d’Autofinancement : EBE 144 000 - charges d’intérêt - 53 000- IS -54 000 CAF = 37 000

2. Présentez la répartition de la VA pour le personnel, l’Etat, les prêteurs, le reste (associés et entreprise). Personnel = 1611/1755 = 92% Etat = impôts, taxes +IS/VA = 51+54/1755 = 6% Prêteurs = Charges d’intérêt/VA = 53/1755 =3% Associés/Entreprise = 1% (par différence)

3. Calculez les délais de rotation des stocks, des créances clients et des dettes fournisseurs. Commentez.

Délai de rotation des stocks : Stock moyen = (SI+SF)/2SI= 1 382 000 SF = 1 382 000+26 000=1 408 000Stock moyen = (1 382+ 1 408)/2 = 1 395 000Délai rotation des stocks = Stock moyen/Ct d’HA des mdses vendues *360 = 1 395 000/5 826 000*360 = 86 jours

Délai de rotation des créances clients : Délai client = Créances clts/CATTC *360= 661 000/(7 904 000*1.2) * 360 = 25 jours



Délai de rotation des dettes fournisseurs : Délai Frs = Dettes Frs/Achats TTC *360= 842 000/((5 852 000+123000)*1.2) *360 = 42 jours

Commentaire : Délai stockage + créance client = 86+25 = 111 joursBesoin de financement en jours = 111 – 42 (Délai Frs) = 69 jours Augmentation des délais de stockage et de crédit client défavorable à l’entreprise car augmentation du BFR A l’inverse, l’augmentation du délai fournisseur est plutôt favorable, on paye nos fournisseurs plus tard.Globalement, la situation s’est détériorée, le BFR est plus élevé

PARTIE 2 – ANALYSE DE BILAN 1) Présentez le bilan fonctionnel condensé. Justifiez les calculs au besoin. :

ACTIF PASSIFActifs stables

Actif circulant exploitation

Actif circulant hors exploitation

Trésorerie active

1 590

2 630

90

300

Ressources durables

Passif circulant d’exploitation

Passif circulant HE

Trésorerie passive

2 540

1 010

960

100

TOTAL ACTIF 4 610 TOTAL PASSIF 4 610Justification des calculs :

...ACE = Stocks + Clients = 460 + 2 170 ....ACHE = VMP ....Ressources stables = Capitaux propres + Amt Dep° Actif + Dettes fi (hors CBC) = 1 500 + 340 +(800-100) ....PCE = Dettes fisc hors IS = 1 070-60 ....PCHE = IS + Dettes/immo = 60+900....Tréso passive = CBC

2) Vérifiez l’équilibre financier du bilan en calculant le FRNG, le BFR, la Trésorerie. Concluez. FRNG = Ressces stables – actifs stables = 2 540-1 590 = 950 BFR = (ACE+ACHE) – (PCE+PCHE) = (2 630+90)-(1 010+960) = 750 Trésorerie nette = FRNG – BFR = 950-750=200 Vérif tréso : Tréso active – tréso passive = 300-100

FRNG>BFR. Le surplus de ressource durable permet de couvrir le BFR.=> Tréso positive => Equilibre financier respecté => Situation financière globalement saine.

3) Calculez et interprétez le ratio suivant :Capitaux propresDettes financières

Ratio d’autonomie financière = 1500/800= 1.875

Ratio > à 1. Entité relativement autonome vis-à-vis des prêteurs. Elle a la capacité de faire appel à des financements externes (emprunts) au besoin.



PARTIE 3 – RÉGULARISATIONS DE FIN D’EXERCICE

1) Enregistrez au journal toutes les écritures d’inventaire nécessaires.

31/12/N 486 Charges constatées d'avance 1 350,00

616 Primes d'assurance 1 350,00 Part de la prime d'assurance pour la période du 01/01/N+1 au 30/09/N+1 (1 800 * 9/12) d° 607 Achat de marchandises 12 000,00 44586 État, TVA/factures non parvenues 2 400,00

4081 Fournisseurs- factures non parvenues 14 400.00 Marchandises reçues sans facture d° 661 Charges d'intérêt 375,00

16884 Intérêts sur emprunts auprès des éts de crédit 375,00

Intérêts du 01/10/N au 31/12/N : (100 000 * 1.5% * 3/12)

d° 6875

1511Dotations aux provisions exceptionnelles

Provisions pour litigesDotation provisions N

5 000,005 000,00



Cas de révision 18

Mission 1 :

Travail à faire : Présenter les écritures d’inventaire de l’exercice N

686622961

31/12/NDotations aux dep des immo fi

Dep. des titres de participation(28-25)*100

300300

29717866

DitoDep des titres immobilisés

Reprise sur dep des éléments fin.(37-35)*200

400400

590378665

DitoDep des VMP

Reprise sur dep des VMP(50-45)*80

400400



Mission 2 :

1) Compléter le tableau relatif à l’état des créances douteuses et irrécouvrables au 31/12/N (Annexe 1)

Clients Créances TTC N-1

Règlement en N

Créances douteuses au 31/12/N

Créances irrécouvrables en N

Dépréciations en N-1

Dépréciations en N

Ajustements

TTC HT HT TVA Dotation RepriseBoncour 9 000 3 000 6 000 5 000 2 000 3 500 1 500Gilles 6 400 4 000 2 000 400 1 300 1 300Marot 4 200 3 500 1 400 1 400Total 2 000 400 3 300 4 900 2 900 1 300

2) Enregistrer au journal les écritures nécessaires au 31/12/N

416411

31/12/NClients douteux ou litigieux

ClientsMarot, nouveau client douteux

4 2004 200

65444571416

DitoPertes sur créances irrécouvrablesTVA collectée

Clients douteux ou litigieuxD’après tableau des créances

2 000400

2 400

68174491

DitoDotation aux dépréciations des créances

Dépréciation des comptes clientsD’après tableau des créances

2 9002 900

49178174

DitoDépréciation des comptes clients

Reprise sur dépréciation des créancesD’après tableau des créances

1 3001 300



Mission 3 :

Enregistrez au journal de l’entreprise VEN les écritures d’inventaires nécessaires

27687626

Intérêts courusProduits financiers-revenus des prêts

Intérêts courus sur prêts (150 000*0,12*8/12)

12 00012 000

6211445864081

Personnel intérimaireTVA sur factures non parvenues

Fournisseurs-factures non parvenuesCharge à payer N

9 7001 940

11 640

486616

Charges constatées d’avancePrimes d’assurance

Charge d’assurance à imputer à l’exercice N+1 (12 000*9/12)

9 0009 000

707487

Ventes de marchandisesProduits constatés d’avance

Ventes à imputer à l’exercice N+1

5 0005 000

Mission 4 :

Enregistrez au journal, toutes les écritures relatives aux provisions de l’exercice N+1

15117815

31/12/N+1Provisions pour litiges

Reprise sur provisions d’exploitationReprise sur provision N

1 5001 500

68151512

DitoDotations aux provisions d’exploitation

Provisions pour garanties données aux clients(1 200 000*0,035)-(1 000 000 * 0,02)

22 00022 000

68751514

DitoDotation aux provisions exceptionnelles

Provisions pour amendes et pénalités(15 200 – 13 500)

1 7001 700

15157865

DitoProvisions pour perte de change

Reprises sur provisions financièresReprise sur provision N

7 0007 000



Mission 5 :

1) Calculer la CAF (Annexe 2)

EBE 140 280

+ autres produits + 9770

-Autres charges - 1 545

+ intérêts perçus + 1 755

-Charges d’intérêts -10 020

+ Pr excep sou op de gestion 1 585

-Ch excep sur op de gestion -2 510

-impôt/bénéfices - 96 557

= CAF 42 758

RN 46 918

+ dotations d’exploitation 33 755

+ dotations financières 12 750

+ dotations excep 1 250

-rep d’exploitation 45 540

-rep fin 0

-rep excep 2 740

+VCNEAC + 4 740

-PCEA 8 375

= CAF 42 58

2) Expliquer brièvement la notion de la CAF

La CAF est un indicateur hybride qui rapproche la notion de résultat et de trésorerie. Il est défini comme le surplus monétaire dégagé par l’activité de l’entreprise.





Mission 6 :

1. Etablir le bilan fonctionnel, en justifiant tous les calculs nécessaires (Annexe 3)

Bilan fonctionnelEmplois Ressources

Total emplois stables 36 788 Total ressources stables 79 838Total actif circulant d’exploitation 83 128 Total passif circulant d’exploitation 38 550Total actif circulant hors exploitation 392 Total passif circulant hors exploitation 920Total Actif de trésorerie 5 130 Total Passif de trésorerie 6 130Total général 125 438 Total général 125 438

Justification des calculs :

1) Total emplois stables = Actif immobilisé brut = 36 7882) Total ressources stables = capitaux propres + AMT, DEP + dettes fin à LT = 43 931,10 + 6 192,90 + (35 844 –

6 130) = 79 8383) Total actif circulant d’exploitation = stocks + créances = 51 128 + 32 000 = 83 1284) Total actif circulant H. Exploi = charges constatées d’avance = 3925) Total passif circulant d’exploitation = dettes fournisseurs + dettes fis & soc + dettes diverses = 14 400 +

20 920 + 3 230 = 38 5506) Total passif circulant H. exploitation = produits cons d’av = 9207) Total actif de trésorerie = 5 130

8) Total passif de trésorerie = CBC = 6 130

2) Calculer le FRNG, le BFR d’exploitation, le BFR hors exploitation, le BFR total et la TN. Exprimer la relation existant entre ces indicateurs

FRNG = Ressources stables – emplois stables = 79 838 – 36 788 = 43 050

BFR d’exploitation = 83 128 – 38 550 = 44 578

BFR Hors exploitation = 392 – 920 = - 528

BRF total = (83 128 + 392) –( 38 550 + 920) = 44 050

BFR total = BRF d’exp + BFR H exp. = 44 578 + (-528) = 44 050

TN = AT – PT = 5 130 – 6 130 = - 1 000

TN = FR – BFR = 43 050 – 44 050 = - 1 000


Documents

PARTIE 4 : ANALYSE DES DOCUMENTS DE SYNTHESE · Web viewPrésenter le bilan fonctionnel de l’entreprise Marie pour l’année N. (cf annexe 1). Emplois Brut Ressources N Total Emplois