PROPARCOOctobre 2013

P R O F I L D E P R O PA R C O

Chiffres Clés 2012

3,1 Mds € en

portefeuille

340 clients

740 M€ de

signatures en 2012

60 pays

172 collaborateurs

Fondée en 1977, PROPARCO est une institution financière de développement dédiée au financement du secteur privé.

• Une filiale du Groupe Agence française de développement

• Une gouvernance nord/sud et publique/privée originale

• Une mission de développement alliée à des impératifs de profitabilité du secteur privé

• Une offre complète et sur mesure d’outils financiers (fonds propres et quasi fonds-propres, prêts et garanties), en complément de l’offre des banques commerciales

• Une présence internationale sur 4 continents et dans plus de 60 pays

• Un haut niveau d’exigence en matière environnementale et sociale

• Un effet catalyseur en attirant et en mobilisant d’autres financements publics et privés sur les projets de ses clients

0 1 P R E S E N TAT I O N I N S T I T U T I O N N E L L E   1. SECTEURS, GÉOGRAPHIES ET PRODUITS

SECTEURSPROPARCO concentre son activité sur trois secteurs :

- Les infrastructures- Les banques et les marchés financiers

- Les entreprisesAvec un engagement constant dans la lutte contre le changement

climatique

GEOGRAPHIES

PROPARCO intervient en : - Afrique subsaharienne

- Méditerranée et Moyen-Orient

- Amérique latine et Caraïbes

- Asie- Outre-mer

PRODUITS

PROPARCO propose une gamme d’instruments

financiers et techniques, non concessionnels et de

long terme : - Prêts

- Prises de participation directes et indirectes

- Garanties- Assistance technique

0 1 P R E S E N TAT I O N I N S T I T U T I O N N E L L E   3. UNE PRÉSENCE INTERNATIONALE

PROPARCO s’appuie sur un réseau de 12 bureaux régionaux, ainsi que sur le réseau d’agences de l’AFD pour évoluer au plus près du tissu économique local. Méditerranée – Casablanca

Olivier LucEst méditerranéen et Caucase – Istanbul Guillaume Barberousse

Amérique du Sud – Sao PauloMyriam BouslamaAmérique centrale et Caraïbes – Mexico CityMatthew Saville

Afrique de l’Est – NairobiGuédi AïnachéAfrique de l’Ouest – AbidjanJulien LefilleurNigéria – LagosOlivier FollinAfrique du Sud et Madagascar – JohannesbourgChristophe BlanchotAfrique Centrale – DoualaLudovic Joncheray

Asie du Sud – DelhiEmmanuelle Riedel DrouinAsie du Nord et du Sud-Est – BangkokPierre-Alain Pacaud

0 1 P R E S E N TAT I O N I N S T I T U T I O N N E L L E   5. ORIENTATIONS ET PRINCIPES OPÉRATIONNELS

Nos

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• Stimuler la croissance et la création d’emplois

• Développer et approfondir les marchés financiers

• Promouvoir des modèles économiques responsables et durables

Nos

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• Subsidiarité : Ne pas se substituer aux acteurs privés locaux lorsqu’ils peuvent intervenir

• Additionnalité : Répondre aux insuffisances de marché en ayant des effets sur le développement

• Investissement patient : Offrir des ressources de long-terme à ses partenaires

• Effet levier : Catalyser les investissements privés dans les pays du Sud

• Responsabilité : Financer des opérations à forts impacts développementaux

Nos

ato

uts

• Une expertise climat : Energies renouvelables, efficacité énergétique• Une connaissance et une expérience de l’Afrique :

Une présence depuis 35 ans à travers 5 bureaux régionaux

• Un métier de développeur : Financement de projets avec un effet significatif et durable sur le développement

• Un réseau de partenaires : Institutions multilatérales, EDFI, investisseurs privés, banques commerciales, etc.

• Une expertise environnementale et sociale : Accompagner les clients vers une meilleure performance E&S

• Des équipes multisectorielles : Double compétence financière et technique

• Des synergies PROPARCO/AFD : Connaissance approfondie des pays, contact direct avec les autorités locales et les bailleurs principaux ; possibilités de cofinancement

• Un processus de due diligence de qualité : Lutte contre le blanchiment & financement du terrorisme, mesure des impacts environnementaux et sociaux

0 1 P R E S E N TAT I O N I N S T I T U T I O N N E L L E   6. CHIFFRES CLÉS

L’année 2012 conforte le niveau élevé de l’activité de PROPARCO avec 740 M€ de signatures.

0 2 P R E S E N TAT I O N D E L’ A C T I V I T É   1. LES SECTEURS D’INTERVENTION

INFR

ASTR

UCT

URE

S

PROPARCO soutient le financement de la construction, l’extension et la rénovation des infrastructures dans des secteurs variés :

- L’énergie : énergies renouvelables et conventionnelles

- Les télécommunications

- Les transports : ferroviaire, aérien, portuaire, routier

- L’eau et l’assainissement

- Les mines

ENTR

EPRI

SES

PROPARCO intervient dans une grande variété de domaines :

- L’éducation

- La santé : hôpitaux, laboratoires d’analyse, groupes pharmaceutiques

- L’industrie forestière

- Les matériaux de construction

- Le tourisme durable

- L’agro-industrie : soutien à tous les stades des filières agro-industrielles

- Le secteur manufacturier

BAN

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PROPARCO intervient principalement dans le secteur bancaire, mais aussi dans l’assurance, la réassurance, le leasing, la microfinance, etc.

Dans le secteur bancaire :

- Dans sa zone historique d’intervention : lignes de crédits/apports en capital.

- Dans les pays émergents : lignes de crédits dédiées à des secteurs tels que les énergies renouvelables ou l’agriculture.

0 2 P R E S E N TAT I O N D E L’ A C T I V I T É  

PROPARCO participe au financement de grands projets privés d’infrastructures. Son objectif : développer les infrastructures, améliorer leur qualité et renforcer leur accès au plus grand nombre.

Chiffres Clés 2012

31 % des

signatures totales

869 M€en

portefeuille

au 31/12

12 projets

signés en 2012

2. INFRASTRUCTURES

TURQUIE, GÜRIS (2012)

› Prêt de 11 M€. Prêt total : 31 M€ syndiqué par PROPARCO; Cofinanceur : Interact Climate Change Facility

› Financement de la construction et de l’exploitation d’un parc éolien d’une capacité totale installée de 27 MW.

› Production d’électricité desservant environ 150 000 personnes ; Réduction des émissions de gaz de plus de 35 000 tonnes équivalent CO2 par an

› Formation de la main-d’œuvre locale et importants transferts de savoir-faire.

ENERGIES RENOUVELABLES - E o l ien

JAMAÏQUE, TJH (2011)

› Prêt senior de 37,7 MUS$ et prise de participation au capital de 2,4 MUS$, pour un projet de 165 MUS$. Cofinanceurs : SFI, BID, BEI.

› Extension de 10,5 km d’une autoroute à péage existante de 45 km.

› Augmentation des revenus pour l’Etat et amélioration du trafic entre les différents centres économiques du pays. Amélioration de la sécurité sur les axes de circulation.

TRANSPORT – Route

0 2 P R E S E N TAT I O N D E L’ A C T I V I T É  

PROPARCO finance le développement d’entreprises locales, régionales, internationales avec un effet significatif et durable sur le développement et la croissance des pays du Sud.

Chiffres Clés 2012

25 % des signatures

totales

561 M€ en

portefeuille

Au 31/12

14 projets signés

en 2012

3. ENTREPRISES

AGRO-INDUSTRIE

TURQUIE, TIRYAKI (2012)

› Tiryaki est une entreprise turque de négoce de matières premières agricoles, particulièrement active sur le secteur des légumineuses, des céréales, des oléagineuses et des fruits à coque.

› Prêt de 15 MUS$. Cofinanceurs : FMO, DEG, Deutsche Bank.

› Financement des infrastructures logistiques de Tiryaki (extension des capacités de stockage, création de nouvelles usines de première transformation).

› Réduction du déficit de stockage des matières premières en Turquie. Amélioration de la liquidité du marché agricole turc.

INDUSTRIE – F leur coupée

KENYA, BIGOT (2010)

› Le Groupe Bigot est un groupe familial spécialisé dans la production, le conditionnement et la commercialisation de roses, de tulipes et de muguet.

› Prise de participation de FISEA de 2,5 M€.

› Financement partiel du programme d’investissement au Kenya (rachat de terrain et remplacement des 27 hectares de serres).

› Création de 1 000 emplois dans la région.

› La certification « commerce équitable » garantit la culture et la commercialisation de produits conformes aux standards environnementaux.

0 2 P R E S E N TAT I O N D E L’ A C T I V I T É  

L’accès au financement est l’un des principaux obstacles au développement des entreprises. Leur croissance est tributaire d’une meilleure efficience des marchés bancaires et financiers. PROPARCO soutient l’activité des institutions financières, avec l’objectif de renforcer les capacités locales de financement à long terme.

Chiffres Clés 2012

42 % des

signatures totales

1552 M€

en portefeuille

au 31/12

32 projets

signés en 2012

4. BANQUES ET MARCHÉS FINANCIERS

NSIA, AFRIQUE DE L’OUEST ET CENTRALE (2012)

› Présent dans douze pays d’Afrique de l’Ouest et Centrale, le Groupe NSIA occupe une position de leader sur le secteur de l’assurance dans la région. Avec l’acquisition récente de la banque ivoirienne BIAO Côte d’Ivoire et la création de la banque BIAO Guinée, le groupe NSIA marque son incursion dans le domaine bancaire.

› Prêt d’un montant de 25 M€, équivalent à 16 milliards de FCFA, pour financer sa stratégie de développement.

› Appui technique et financier permettant au Groupe NSIA de développer une politique E&S aux meilleurs standards internationaux.

BANQUE

TURQUIE, AKLEASE (2012)

› Numéro un du crédit-bail en Turquie, AKLease est présente dans l’ensemble du pays à travers ses huit bureaux régionaux et les 935 agences d’Akbank.

› Ligne de crédit senior de 20 M€ dédiée au financement des projets d’énergie propre et d’efficacité énergétique.

› Apport de ressources de long-terme non disponibles sur le marché.

› Accompagnement de la stratégie du gouvernement turc en faveur du développement de la production locale d’énergies renouvelables.

BANQUE

0 2 P R E S E N TAT I O N D E L’ A C T I V I T É   5. GÉOGRAPHIES (1/2)

MEN

A

Dans la zone Méditerranée et Moyen-Orient, PROPARCO concentre son activité sur :

• L’enseignement supérieur

• L’aménagement du territoire

• Le développement du tissu de PME, y compris par l’intermédiation financière

• Le développement d’infrastructures d’énergies renouvelables pour accompagner la transition énergétique

Avec un portefeuille de 758 M€ au 31 décembre 2012, PROPARCO est très active dans la région Méditerranée et Moyen-Orient. Pour accompagner les transitions politiques et soutenir une croissance inclusive, PROPARCO concentre ses efforts en faveur de l’emploi.

3 bureaux

régionaux

17 % des signatures

758 M€ en

portefeuille au 31/12

Chiffres Clés 2

012

TÉLÉCOMS

IRAK, ZAIN (2011)

› Prêt senior de 75 MUS$, pour un programme d’investissement de 700 MUS$. Co-financeurs : SFI, DEG, FMO, ICF.

› Zain Iraq : 11,8 millions d’abonnés, 56 % de parts de marché.

› Extension d’un réseau GSM existant dans les zones les plus pauvres et les plus enclavées au Sud et à l’Ouest du pays.

› Soutien global à l’activité économique dans un pays post-crise. Renforcement des infrastructures de communication.

0 2 P R E S E N TAT I O N D E L’ A C T I V I T É   7. MÉDITERRANÉE ET MOYEN-ORIENT

TURQUIE, AKLEASE (2012)

› Numéro un du crédit-bail en Turquie, AKLease est présente dans l’ensemble du pays à travers ses huit bureaux régionaux et les 935 agences d’Akbank.

› Ligne de crédit senior de 20 M€ dédiée au financement des projets d’énergie propre et d’efficacité énergétique.

› Apport de ressources de long-terme non disponibles sur le marché.

› Accompagnement de la stratégie du gouvernement turc en faveur du développement de la production locale d’énergies renouvelables.

BANQUE

PROPARCO propose une gamme complète d’instruments financiers - prêts, prises de participation et garanties, libellés en devises et en monnaie locale.

Prêt

er à

long

term

e • PROPARCO dispose d’une gamme de prêts diversifiée : seniors, mezzanines convertibles, etc.

• Libellés en devise ou en monnaie locale

• De 3 à 100 M€

• Sur une durée pouvant aller de 5 à 20 ans

• Dispositifs de cofinancement avec d’autres institutions financières de développement

Inte

rven

ir en

fond

s pr

opre

s• Intervention en fonds propres et quasi fonds propres dans le capital des sociétés

• Investissement dans des fonds d’investissement sectoriels et généralistes

• Prises de participation, directes et indirectes, de 0,5 à 20 M€

• Toujours minoritaires, cédées à un horizon de 5 à 8 ans

Gar

antir • Objectif : aider les

clients à mobiliser des ressources en monnaie locale

• Garantie d’emprunt obligataire

• Garantie d’emprunt interbancaire

• Garantie d’emprunt en monnaie locale

0 3 M O D È L E   1. OFFRIR UNE LARGE GAMME D’INSTRUMENTS FINANCIERS

2. UN FINANCEMENT RESPONSABLE : PRINCIPES D’INTERVENTION

PROPARCO accompagne ses clients vers une meilleure performance en matière environnementale et sociale et une contribution plus importante au développement local.

• Démarche de maitrise des risques environnementaux et sociaux (E&S)• Accompagnement des clients vers une meilleure performance E&S et une

amélioration de leur impact sur le développement• Soutien aux démarches de certifications environnementales ou sociales des clients

ENCOURAGER DES MODÈLES

ÉCONOMIQUES RESPONSABLES

• Garantir :- la conformité des conditions de travail (employés, fournisseurs, sous-traitants) aux conventions internationales du droit du travail- l’établissement de plans de déplacement des communautés locales et des activités économiques dans certains cas (concertation, réinstallation, indemnisation)

RENFORCER LA RESPONSABILITÉ

SOCIALE DES ENTREPRISES

• Inciter ses clients à : réduire leurs niveaux de pollution, diminuer leurs émissions de gaz à effet de serre, limiter leurs consommations de ressources naturelles

• Promouvoir les projets d’efficacité énergétique• Limiter les atteintes des projets à la biodiversité

AMÉLIORER L’EMPREINTE

ÉCOLOGIQUE DES PROJETS

• Renforcer l’accès des populations locales aux services des clients, notamment dans les secteurs de l’éducation et de la santé

• Mesurer l’effet d’entraînement des clients sur l’activité économique locale et leur contribution aux revenus des États

FAVORISER UN DÉVELOPPEMENT

PLUS INCLUSIF ET UNE TRANSPARENCE

ACCRUE

0 3 M O D È L E  

0 3 M O D È L E  

Le changement climatique est au cœur de la stratégie de PROPARCO, qui s’attache à promouvoir des modèles économiques sobres en carbone, avec un triple objectif : lutter contre le changement climatique, optimiser l’utilisation des ressources et favoriser le développement.

Soutien direct à des projets privés d’énergies renouvelables et d’efficacité

énergétique

Diffusion et promotion de standards environnementaux élevés auprès de ses

clients

Lignes de crédit dédiées au financement de projets d’énergies renouvelables et

d’efficacité énergétique

Politique de sélectivité des projets en fonction de leur impact sur le climat : mesure ex ante des émissions de CO2

337 MW d’énergies

renouvelables produites*

240 M€ de

signatures « climat »

32 % de projets climat

Chiffres Clés 2

012

1,5 millions teq CO2 par an.Les financements de PROPARCO en 2012 contribueront à réduire les émissions de gaz à effets de serre à hauteur de 1,5 millions teq C02 par an. * Grâce aux projets signés en 2012

3. LA LUTTE CONTRE LE CHANGEMENT CLIMATIQUE AU CŒUR DE LA STRATÉGIE DE PROPARCO

0 3 M O D È L E   4. IMPACTS

Le soutien au secteur privé a un fort impact développemental. En 2012, les financements et cofinancements contribueront à :

Créer ou maintenir 145 000 emplois directs et 295 000 emplois indirects

Réduire ou éviter les émissions de gaz à effet de serre à hauteur de 1,5 millions teq CO2 par an

Permettre l’accès au microcrédit à 610 000 personnes

Améliorer la performance environnementale et sociale de 29 entreprises et institutions financières

Produire une puissance énergétique renouvelable de 831 GWH

Contribuer aux revenus des Etats à hauteur de 134 M€ par an

Garantir l’accès à des débouchés de vente à 286 000 producteurs-agriculteurs

PROPARCO s’attache à mesurer les impacts de ses projets à travers des indicateurs ex ante. Elle consolide chaque année ses indicateurs pour rendre compte de la contribution attendue de PROPARCO au développement.

JÉRÔME BERTRAND-HARDYDIRECTEUR ADJOINT DES OPERATIONS

151 rue Saint-Honoré75001 Paris, FranceTél. (33) 1 53 44 31 08Fax. (33) 1 53 44 38 38

www.proparco.fr