Présentation du 01/03/2015 - 2 Savoie/Franco Genevois - Bilan 2015 et perspectives

27 février 2015– p. 1

www.adequation.fr

Marché du logement neuf – Deux Savoie et Franco Genevois

Bilan de l’activité 2015 & perspectives

Siège (Lyon)

Espace Eiffel - 18-20 rue Tronchet

69006 Lyon

Tél. 04 72 00 87 87 / Fax. 04 27 19 48

80

Agence de Nice

23, rue Jean Canavèse

06100 Nice

Tél. 04 93 51 01 11

Agence de Nantes

11, allée Duquesne

44000 Nantes

Tél. 02 40 95 64 64

Agence de Montpellier

133, rue Olof Palme - Tournezy

34070 Montpellier

Tél. 04 67 07 99 00

Agence de Paris

8, rue de Valois

75001 Paris

Tél. 06 04 91 28 45

Hôtel Novotel Atria, Annecy - vendredi 4 mars 2016

Intervention de Carole Vallet & Pedro Martinez, Consultants, Adequation

mars 16 2 © ADEQUATION - Activité de la promotion immobilière des Deux Savoie et du Franco Genevois - bilan 2015

Activité observée :

• Commercialisation des programmes de logements neufs en promotion immobilière et en accession sociale (de 5 logements et plus).

• La statistique principale concerne les logements ordinaires vendus à propriétaires occupants ou

investisseurs, en résidence principale ou secondaire.

• Est également établi un compte à part des ventes en bloc à bailleurs sociaux en premier lieu et, en second

lieu, à la SNI, à l’Association Foncière Logement et à autres bailleurs institutionnels privés.

Modalités de collectes :

• Adequation, société de services spécialisée dans la maîtrise d’œuvre d’observatoires (plate-forme de 17 enquêteurs spécialisés), la publication de statistiques immobilières (notamment en ligne) et le conseil aux

opérateurs, aux aménageurs et aux collectivités, contacte chaque fin de trimestre les opérateurs abonnés ou non aux Observatoires FIL des Deux Savoie et du Franco Genevois pour recueil des grilles de prix des programmes en cours de commercialisation.

• Les informations sont saisies de manière confidentielle, lot par lot, en banque de données.

• Des rappels téléphoniques après 1ère saisie permettent de qualifier les critères ne figurant pas sur les grilles et vérifier l’information.

Modalités de restitution :

• Notes de conjoncture statistiques publiées en moyenne 20 jours après la fin de période d’enquête.

Observatoires F.I.L. de la promotion immobilière des 2 Savoie / Franco Genevois


Promotion immobilière : périmètre d’observation P

ÉRIM

ETR

E D

’OB

SER

VA

TIO

N

Périmètre observé par Adéquation

Les 2 Savoie qui comprend :

• La région d’Annecy-Rumilly

• La région d’Aix-les-Bains

• La région de Chambéry

Le Franco-Genevois qui comprend :

• Pays de Gex

• Genevois

• Région d’Annemasse

• Chablais

• Pays Bellegardien (à partir du 1T2016)

• Pays Rochois / Faucigny-Glières (à partir

du 1T2016)


2015 Année de la reprise ?

Quel bilan d’activité en 2015

sur le marché des DEUX SAVOIE ?


• Une progression de 22 % des mises en vente, soit prés de 2.400 unités mises en commercialisation en 2015.

• Un volume de mises en vente, un peu inférieure à la moyenne annuelle observée depuis 2010.

• Un signe de la reprise de confiance des opérateurs notamment avec le passage au 4T2014, du Duflot au Pinel.

• Un autre indicateur qui illustre ce redressement du marché : des retraits de commercialisation en forte baisse.

196 logements retirés du marché

vs. 509 logements en 2014

& 323 en 2013

+22% vs. 2014

- 12% vs. 2013

- 8% vs. 2012

LES

VO

LUM

ES D

E M

ISES

EN

VEN

TE

Une reprise de l’alimentation du marché après une année 2014 marquée par un important retrait des mises en vente

Nb mises en vente

2015 :

2 195

1 745

2 590 2 713

1 956

2 381

0

500

1 000

1 500

2 000

2 500

3 000

2010 2011 2012 2013 2014 2015

Evolution annuelle des mises en vente


Une franche reprise des ventes enregistrée en 2015

• Les volumes de ventes ont eux aussi progressé, de 30%. Cela correspond à 500 logements supplémentaires réservés en 2015 par rapport à l’année passée (1.700 ventes nettes en 2014, 2.200 en 2015). Les rythmes de ventes des programmes ont gagné un mois vs 2014 (durée moyenne de commercialisation = 16 mois). En sus, 381 logements vendus en bloc (contre 318 logements en 2014 - + 20%).

• Le taux de désistement est forte diminution, il représente 1 3% des ventes brutes en 2015.

LES

VO

LUM

ES D

E V

ENTE

S

+ 30% vs. 2014

+ 38% vs. 2013

+ 21% vs. 2012

Taux de désistement =

13% ventes brutes

381 logements vendus en bloc


vs 20% en 2014 & 19% en 2013

Nb ventes 2015 :

2 245

1 679 1 813

1 590 1 696

2 197

0

500

1 000

1 500

2 000

2 500

2010 2011 2012 2013 2014 2015

Evolution annuelle des ventes


+ 53% vs. 2014

+60% vs. 2013

+ 34% vs. 2012

+ 21% vs. 2014

+ 20% vs. 2013

+16 % vs. 2012

• Une reprise des volumes vendus soutenue à la fois par la franche reprise des ventes à investisseurs - + 230 ventes.

• Mais également un fort rebond des ventes à occupants - + 270 ventes avec un seuil des 1500 ventes franchi.

LA R

ÉPA

RTI

TIO

N O

CC

UPA

NTS

/ IN

VES

TISS

EUR

S Retour des investisseurs et rebond des ventes à occupants expliquent ce redressement vigoureux des ventes en 2015

1 347

919

1 312 1 263 1 255 1 523

898

760

501 327 441

674

0

500

1 000

1 500

2 000

2 500

2010 2011 2012 2013 2014 2015

Ventes à occupants Ventes à investisseurs

% invest.

40%

45% 28%

21% 26%

31%


• Une intensité concurrentielle qui est stable par rapport à 2014 autour de 2 000 logements disponibles à la vente en fin d’année 2015.

• Un écoulement théorique de l’offre en 11 mois (au rythme des 12 derniers mois), en baisse par rapport à l’année précédente (14 mois).

L’OFF

RE

CO

MM

ERC

IALE

DIS

PO

NIB

LE

L’ offre commerciale disponible (le « stock ») stable par rapport à 2014 - environ 2000 logements disponibles à la vente en fin d’année 2015

- 1% vs. 2014

- 12% vs. 2013

+ 37% vs. 2012

856 791

1 422

2 223

1 974 1 962

0

500

1 000

1 500

2 000

2 500

2010 2011 2012 2013 2014 2015

Evolution annuelle de l'offre commerciale


LES

PR

IX E

T R

YTH

MES

DE

VEN

TE

Deux Savoie : de faibles évolutions de prix sur un an, plus marquée sur Annecy-Rumilly

3 405 €

3 760 €

3 948 € 3 971 € 3 987 € 3 850 €

3 934 € 3 956 €

4 131 €

4 373 € 4 394 € 4 414 €

3 264 € 2 973 €

3 365 € 3 344 € 3 327 € 3 279 €

2 500 €

3 000 €

3 500 €

4 000 €

4 500 €

5 000 €

2010 2011 2012 2013 2014 2015

Evolution des prix du logement collectif libre neuf TVA pleine

REGION D'AIX LES BAINS REGION D'ANNECY RUMILLY REGION DE CHAMBERY

Indicateurs Clés 2015

en collectif libre neuf, TVA pleine, hors parking

evol.2015 / 2014 :

evol.2015 / 2014 : -1 mois

Durée moyenne de

commercialisation de 16 mois

+2%

REGION D'ANNECY RUMILLY

Prix m² des ventes : 4414€/m²



evol.2015 / 2014 :

evol.2015 / 2014 : -1 mois

Durée moyenne de


-3%

REGION D'AIX LES BAINS




evol.2015 / 2014 :

evol.2015 / 2014 : +1 mois

Durée moyenne de


-1%

REGION DE CHAMBERY



2015 Année de la reprise ?

Quel bilan d’activité en 2015

sur le marché du FRANCO GENEVOIS?


• Une progression de 2 % des mises en vente, soit environ 3.000 unités mises en commercialisation en 2015.

• Un volume de mises en vente, inférieur à la moyenne annuelle observée depuis 2010.

466 logements retirés du marché


& 346 en 2013

+2% vs. 2014

- 12 % vs. 2013

- 28% vs. 2012

LES

VO

LUM

ES D

E M

ISES

EN

VEN

TE

Une progression timide des mises en vente en 2015 (environ 3000 unités lancées)

Nb mises en vente

2015 :

2 843

3 209

4 162

3 394

2 928 2 997

0

500

1 000

1 500

2 000

2 500

3 000

3 500

4 000

4 500

2010 2011 2012 2013 2014 2015

Evolution annuelle des mises en vente


2 651

2 937 2 940

2 452

1 933

2 502

0

500

1 000

1 500

2 000

2 500

3 000

3 500

2010 2011 2012 2013 2014 2015

Une redressement significatif des ventes répertorié en 2015 par rapport à 2014

• Les volumes de ventes ont eux aussi progressé, de 30%. Cela correspond à presque 600 logements supplémentaires réservés en 2015 par rapport à l’année passée (1.900 ventes nettes en 2014, 2.500 en 2015). Les durées moyennes de commercialisation ont très légèrement augmenté par rapport à 2014 (18 mois contre 17 mois).

• En sus, 467 logements vendus en bloc , un chiffre qui est stable par rapport à 2014.

• Le taux de désistement a diminué, diminution (- 5 points) représentant 19% des ventes brutes en 2015. LES

VO

LUM

ES D

E V

ENTE

S

+ 30 % vs. 2014

+ 2% vs. 2013

- 15% vs. 2012

Taux de désistement =

19% ventes brutes

467 logements vendus en bloc


vs 24% en 2014 & 18% en 2013

Nb ventes 2015 : Evolution annuelle des ventes


+ 52% vs. 2014

+26% vs. 2013

= vs. 2012

+ 20% vs. 2014

- 8 % vs. 2013

- 20 % vs. 2012

• Une reprise des volumes vendus soutenue à la fois par la franche reprise des ventes à investisseurs - + 300 ventes.

• Mais également un fort rebond des ventes à occupants par rapport à 201 4, + 265 ventes .

LA R

ÉPA

RTI

TIO

N O

CC

UPA

NTS

/ IN

VES

TISS

EUR

S Ventes à occupants, et surtout ventes à investisseurs en progression pour soutenir la reprise du marché du Franco Genevois en 2015

1 544 1 760

2 049 1 751

1 347 1 612

1 107

1 177 891

701

586

890

0

500

1 000

1 500

2 000

2 500

3 000

3 500

2010 2011 2012 2013 2014 2015

Ventes à occupants Ventes à investisseurs

% invest.

42% 40% 30%

30%

29% 36%


• Une intensité concurrentielle qui est stable par rapport à 2014 autour de 2.700 logements disponibles à la vente en fin d’année 2015.

• Un écoulement théorique de l’offre en 13 mois (au rythme des 12 derniers mois), stable lui-aussi rapport à l’année précédente.

L’OFF

RE

CO

MM

ERC

IALE

DIS

PO

NIB

LE

L’offre commerciale disponible (le « stock ») stable par rapport à 2014 - environ 2700 logements disponibles à la vente en fin d’année 2015

+1 % vs. 2014

+ 18% vs. 2013

+ 58% vs. 2012

997 1 129

1 732

2 328

2 722 2 751

0

500

1 000

1 500

2 000

2 500

3 000

2010 2011 2012 2013 2014 2015

Evolution annuelle de l'offre commerciale


LES

PR

IX E

T R

YTH

MES

DE

VEN

TE

Franco Genevois : de faibles évolutions de prix sur un an, néanmoins une progression plus significative sur le Chablais


evol.2015 / 2014 :

evol.2015 / 2014 : +2 mois

Durée moyenne de


+4%



evol.2015 / 2014 :

evol.2015 / 2014 : +1 mois

Durée moyenne de


-0%



evol.2015 / 2014 :

evol.2015 / 2014 : +2 mois

Durée moyenne de


+1%



evol.2015 / 2014 :

evol.2015 / 2014 : +1 mois

Durée moyenne de


-0%


4 722 €

3 991 €

4 172 €

4 560 €

3 500 €

3 700 €

3 900 €

4 100 €

4 300 €

4 500 €

4 700 €

4 900 €

2011 2012 2013 2014 2015

Evolution des prix du logement collectif libre neuf TVA pleine

Pays de Gex Agglomération Annemassienne CC du Genevois Chablais

CHABLAIS

CC DU PAYS DE GEX

CC DU GENEVOIS

AGGLO. ANNEMASSIENNE


LE M

AR

CH

E D

E C

HA

MB

ERY

Chablais : comment s’est comporté le marché en 2015 ?

Mises en

vente

Ventes

nettes

Retraits Offre Ventes

Invest.

Evolution 2015/2014 (%) +4% +35% - 43% +26% + 70%

Evolution 2015/2014 en volumes + 49 + 220 - 109 + 221 + 130

Prix moyen des ventes:

4.560 €/m²*

* Prix moyen en collectif hors stationnement en TVA pleine

1 211

848

1 085

142

0

200

400

600

800

1 000

1 200

1 400

2015

Mises en vente Ventes nettes Offre commerciale Retraits

mars 16 17 © ADEQUATION - Activité de la promotion immobilière des Alpes-Maritimes - bilan 2015

Comparaisons NATIONALES en

promotion immobilière &

Perspectives d’évolution


Quelles perspectives pour 2016 ? vers une « reprise » du marché ?

Les motifs d’espoir….

La bonne année 2015 dans le neuf, en lien avec le retour des investisseurs privés et un socle des acquéreurs‐occupants consolidé. Ils ont participé (avec la stabilité des prix) à la bonne

année 2015 observée sur le marché du neuf : près de 123.000 logements neufs ont été vendus en France en 2015

(y compris les résidences services et les VEB), contre 108.000 en 2014, et autour de 100.000 en 2012 et 2013. £

De bons scores également observés sur le marché de « l’ancien » (+ de 800 000 transactions

en 2015, contre moins de 700 000 en 2014, selon les notaires).

Le maintien des taux d’intérêt : ils devraient rester bas dans les prochains trimestres.

La confiance / moral des ménages : l’évocation d’une reprise pourrait avoir un effet

d’entraînement sur les particuliers en attente de signaux positifs. Sur les marchés du Franco Genevois le contexte

helvète reste un paramètre de taille influant les marchés (rapport Euro/ Franc Suisse, politiques migratoires…).

La réforme du PTZ, plus généreux » : montant plus élevé, plafonds de ressources relevés donc

accessible à un plus grand nombre. Entre 60.000 et 70.000 PTZ devraient être distribués cette année, contre moins

de 50.000 en 2014, selon le ministère du Logement.


Les sources d’incertitude …

QUID de la prorogation au-delà de 2016 des dispositifs d’aide à l’investissement

locatif Pinel et Censi Bouvard ? En cas de non reconduite, la date butoir du 31/12/16 vaudra-t-elle

pour des signatures de réservations ou d’actes notariés ? Cela impactera le « dynamisme du 4ème trimestre…

… Et tout aussi important, de la communication qui sera faite (avant l’été ?) / de la

visibilité sur l’avenir du dispositif, au risque de connaitre une période de « flottement » en 2017 ?

L’ « alimentation » du marché sera-t-elle suffisante ?

Confiance / moral des ménages, dans des conditions économiques et

macroéconomiques qui restent plutôt défavorables voire anxiogènes (climat social

difficile, sources d’inquiétudes liées à l’élection présidentielle de 2017, décrochage des bourses mondiales,

ralentissement du développement de la Chine et des pays émergents, …)

Chez les investisseurs, la pierre représentera-t-elle le dernier bastion refuge, dans un

contexte de décrochage des bourses mondiales ?

Quelles perspectives pour 2016 ? vers une « reprise » du marché ?


Un meilleur contexte &

Adequation pour accompagner vos

développements

mars 2016 21 © ADEQUATION - Marché de la promotion immobilière en - bilan année 2015 & Perspectives

e-focus Promotion : suivi des programmes de promotion immobilière en cours de commercialisation.

e-focus Projets 1re extension à l’outil e-focus Promotion


e-focus Projets : Suivi des permis de construire des futurs programmes de promotion immobilière.

Géolocalisation des Futurs Projets sélectionnés



e-focus Projets

Synoptique des Futurs Projets en promotion immobilière (hors vente en bloc, locatif social et résidence de services)

Sources : données « Explore » et « Sit@del » retraitées par Adéquation

Identification des

dépositaires par

leur noms et leurs

nature :

- Promoteur

- Bailleur

- Particulier…

Qualification du

Statut du PC :

- Déposé

- en Instruction

- Autorisé

- Stand-by (1) (3) Ce projet prévoit

59 logements pour

lesquels une partie

ou la totalité sera

commercialisée en

bloc / ou en accession

que nous qualifierons

lors de sa mise à jour

trimestrielle.



Marché du logement neuf Deux Savoie/ Franco Genevois Activité de la promotion immobilière

Bilan de l’année 2015 et perspectives

Novotel Atria - Annecy - Vendredi 4 mars 2016

Ketevan Prunin, Responsable d’équipe junior, Pôle Observatoires

Emmanuelle Lacondemine, Chargée d’enquêtes, Pôle Observatoires

Fabrice Chauvin, Consultant, Pôle Etudes & Conseil

Pedro Martinez, Consultant, Pôle SSL

Carole Vallet, Consultante, Pôle Etudes & Conseil

Informations complémentaires sur : www.adequation.fr

Merci pour votre attention !

Data & Analytics

Présentation du 01/03/2015 - 2 Savoie/Franco Genevois - Bilan 2015 et perspectives